Активы под управлением


Активы под управлением (AUM) Значение

Активы под управлением (AUM), также называемые фондами под управлением, представляют собой совокупную рыночную стоимость всех инвестиций, которыми управляет финансовое учреждение. Это важный финансовый показатель, который изучают инвесторы перед тем, как выбрать учреждение по управлению фондами. Это также помогает в расчете платы за управление.

Закажи песню-подарок. Платите только если вы довольны.

Активы под управлением

AUM рассматривается в отношении чистой инвестиционной стоимости конкретного клиента или всех клиентов фирмы. Однако последний более заметен, так как отражает финансовые показатели компании. Стоимость AUM постоянно меняется в зависимости от текущей рыночной цены инвестиций.

Программы для Windows, мобильные приложения, игры - ВСЁ БЕСПЛАТНО, в нашем закрытом телеграмм канале - Подписывайтесь:)

Оглавление

Ключевые выводы

  • Активы под управлением можно назвать текущую рыночную стоимость всех инвестиций, которыми финансовое учреждение управляет для своих клиентов.
  • Чем больше значение AUM, тем выше известность фирмы и ее надежность.
  • AUM является важным финансовым показателем по двум важным причинам: во-первых, он помогает инвесторам найти лучшую компанию по управлению инвестициями для управления своими активами. Во-вторых, он используется для определения активов под комиссией за управление.
  • Как и большинство других финансовых аспектов, Комиссия по ценным бумагам и биржам США регулирует AUM, которым управляет управляющий активами.

Объяснение активов под управлением (AUM)

Активы под управлением (AUM) являются важным параметром в финансовом мире. Он отвечает на такие финансовые вопросы, как: сколько инвестиций управляет компания? Какова чистая стоимость инвестиций, которыми управляет компания? Наконец, сколько инвесторов доверили свои активы компании? Чем выше ответ на эти три вопроса, тем больше славы компании.

Состоятельный инвестор, которого не беспокоят более высокие комиссии, но который хочет получить максимальную отдачу от своих активов, вероятно, выберет управляющего активами на основе его AUM. Таким образом, AUM указывает на финансовые показатели фирмы. Кроме того, на основе средств, находящихся под управлением, фирма взимает комиссионные с других клиентов.

Итак, какие инвестиции квалифицируются как AUM? Мониторинг и контроль над любым ликвидным активом инвестора они доверили управляющему. Например, банковские депозиты, остатки денежных средств, акции, облигации, взаимные фонды и другие инвестиции.

Какие услуги предоставляет управляющая компания своим клиентам? Важнейшая функция – принятие решений. В условиях постоянных колебаний и быстрых движений на рынке управляющий активами должен принимать решения о хранении или продаже инвестиций. Фирма общается с инвесторами и консультирует их о необходимых действиях.

Как только решение принято, фирма действует в соответствии с решением, т. е. инвестору не нужно выходить на поле. Кроме того, компания по управлению активами будет покупать, продавать и совершать любые другие сделки от имени инвестора. Наконец, фирма также предоставляет такие услуги, как бухгалтерский учет, налоговая отчетность, голосование по доверенности (доли участия), отчетность для клиентов и другие финансовые услуги.

Расчет

Способы, которыми компании определяют свои AUM, различаются. На него влияет приток и отток капитала инвестора из определенного фонда, в результате чего они подвержены ежедневным колебаниям. AUM фонда также будет расти в результате эффективности активов, роста капитала и реинвестированных дивидендов. Кроме того, общая сумма активов под управлением может увеличиваться при привлечении новых клиентов и их активов.

Расчет активов под управлением может производиться двумя способами, в зависимости от того, что подлежит определению. Давайте прочитаем об этом в следующем разделе —

1. Общая стоимость инвестиций клиента

(i) Общая инвестиционная стоимость клиента представляет собой текущую рыночную цену всех активов, которыми владеет инвестор. Обычно сюда входят инвестиции, которыми управляет только фирма. Но некоторые компании также включают банковские депозиты, остатки денежных средств и взаимные фонды. Иногда стоимость равна собственному капиталу человека. На эту стоимость влияют рыночные условия, прирост капитала, реинвестированные дивиденды и эффективность активов.

2. Общая стоимость управляемых инвестиций фирмы.

(ii) Общая стоимость инвестиций, которыми управляет фирма, включает всех клиентов, которых обслуживает фирма. Следовательно, чем больше количество клиентов и чем выше индивидуальная инвестиционная стоимость инвесторов, тем больше AUM фирмы.

Пример

BlackRock, Inc. — американская компания по управлению инвестициями. Он занимает первое место в мировом рейтинге активов под управлением с общей суммой 10 триллионов долларов. В последнее время AUM BlackRock упал 16% в третьем квартале 2022 года. Снижение сопровождалось падением рынков облигаций и акций. Скорее всего, это связано с повышением процентных ставок, выдвинутых центральными банками для борьбы с инфляцией.

30 сентября активы фирмы упали до 7,96 трлн долларов. Это был самый низкий показатель с 2022 года. Далее чистая скорректированная прибыль третьего квартала снизилась на 17% по сравнению с годом ранее. Фирма оценила чистый приток долгосрочных фондов в 104 миллиарда долларов, но привлекла только 65 миллиардов долларов.

Активы под управлением и активы под управлением

Активы под управлением (AUA) или активы под стражей аналогичны AUM. Тем не менее, определенные различия существуют. Давайте проанализируем их.

  • Активы под управлением (AUM) — это общая стоимость всех инвестиций под управлением финансового учреждения. Здесь администрация не подразумевает управление, поскольку первое не дает фирме никакой свободы действий в управлении активами (распределение активов, покупка и продажа).
  • В рамках AUA финансовое учреждение является посредником между управляющими фондами и инвесторами.
  • Административные услуги включают в себя налоговую отчетность, бухгалтерский учет фондов, расчеты, хранение и т. д.
  • Большинство компаний, которые поддерживают AUM, также держат активы под стражей. Как и первый, последний является важным показателем и говорит о финансовых результатах фирмы.

Часто задаваемые вопросы (FAQ)

Как рассчитать активы в управлении?

Расчет активов под управлением зависит от того, что подлежит определению. Например, чтобы найти AUM конкретного клиента, сначала оцените рыночную стоимость каждой инвестиции, которой владеет данное лицо. Затем просуммируйте все рыночные значения, чтобы получить общую сумму.
В качестве альтернативы, чтобы определить общий AUM компании по управлению активами, найдите AUM всех инвесторов, чьими активами управляет компания, и сложите значения. Это один из важнейших параметров. Банковские депозиты, акции, облигации, взаимные фонды, денежные средства и т. д. могут учитываться при расчете.

У кого больше всего активов под управлением?

По состоянию на январь 2022 года американская компания по управлению инвестициями BlackRock, Inc. возглавляет рейтинг активов под управлением с общей суммой активов под управлением 10 триллионов долларов.

Имеются ли активы в управлении на балансе?

Нет. AUM фирмы не учитываются в ее балансе, потому что они не являются частью активов компании. Вместо этого они являются активами клиента.

Это было руководство по активам под управлением и их значению. Мы объясняем его расчет, пример и сравнение с активами под управлением. Вы можете узнать больше о финансах из следующих статей –

  • Андеррайтинг
  • Плата за управление
  • Цифровые активы

Программы для Windows, мобильные приложения, игры - ВСЁ БЕСПЛАТНО, в нашем закрытом телеграмм канале - Подписывайтесь:)

Похожие записи

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *