Структурированное финансирование

Определение структурированного финансирования

Структурированное финансирование относится к разработке и предоставлению финансовых продуктов и услуг для удовлетворения сложных финансовых потребностей. Обычно его используют крупные организации, которым необходимо решить сложные финансовые вопросы, которые не может удовлетворить существующий набор финансовых инструментов.

Он охватывает широкий спектр деятельности и продуктов. Этот метод создает индивидуальные продукты для удовлетворения требований клиента, включая финансирование, ликвидность, передачу риска. Передача риска. Передача риска — это механизм управления риском, который включает передачу будущих рисков от одного человека к другому. Одним из наиболее распространенных примеров управления рисками является покупка страховки, которая передает риск отдельного лица или компании третьей стороне (страховой компании). Подробнее и т. д. Вот некоторые примеры продуктов, относящихся к области структурированного финансирования. Ценные бумаги, обеспеченные активами Ценные бумаги, обеспеченные активами Ценные бумаги, обеспеченные активами (ABS) — это общий термин, используемый для обозначения вида ценных бумаг, стоимость которых определяется совокупностью активов, таких как облигации, ипотечные кредиты, автокредиты или даже платежи по кредитным картам. .Подробнее (ABS), коммерческие ценные бумаги, обеспеченные ипотекой (CMBS), ценные бумаги, обеспеченные жилищной ипотекой (RMBS), и обеспеченные долговые обязательстваОбеспеченные долговые обязательстваОбеспеченные долговые обязательства (CDO) — это финансовый продукт, предлагаемый банками институциональным инвесторам. Такие транши имеют сложную структуру и получают свою стоимость от различных базовых активов, таких как кредиты, ипотечные кредиты и корпоративные облигации, которые также служат обеспечением в случае дефолта. Подробнее (CDO).

Оглавление

• Определение структурированного финансирования
  • Структурированное финансирование объяснил
  • Примеры
  • Структурированное финансирование против корпоративных финансов
  • Часто задаваемые вопросы (FAQ)
  • Рекомендуемые статьи

Ключевые выводы

• Структурированное финансирование предполагает разработку и предоставление сложных финансовых продуктов и услуг для удовлетворения сложных финансовых требований.
• Его потребителями являются крупные организации со сложными финансовыми проблемами или требованиями, которые ищут индивидуальные продукты, превосходящие обычные финансовые инструменты.
• Примерами являются ценные бумаги, обеспеченные активами (ABS), коммерческие ценные бумаги, обеспеченные ипотекой (CMBS), ценные бумаги, обеспеченные жилищной ипотекой (RMBS), и обеспеченные долговые обязательства (CDO).
• Корпоративные финансы — это отдельная концепция. Он фокусируется на коммерческой деятельности предприятия и максимизации акционерной стоимости.

Структурированное финансирование объяснил

Структурированное финансирование — это обновленные и эксклюзивные инструменты, полученные из пула активов, таких как кредиты и облигации, включающие сложные транзакции, обслуживающие большие финансовые потребности. Это мощный вариант во время кризиса и чрезвычайной ситуации, а также для крупных корпораций со значительными финансовыми потребностями. Эти инструменты доступны, когда стандартные кредиты не покрывают финансовые потребности организации. В других случаях традиционные долговые инструменты Долговые инструменты Долговые инструменты обеспечивают финансирование роста компании, инвестиций и планирования на будущее и соглашаются погасить их в установленные сроки. К долгосрочным инструментам относятся долговые обязательства, облигации, ГДР иностранных инвесторов. Краткосрочные инструменты включают кредиты на пополнение оборотного капитала, краткосрочные кредиты. Читать далее удовлетворяют потребности в финансах. Кроме того, не все кредиторы или финансовые учреждения Финансовые учреждения Финансовые учреждения относятся к тем организациям, которые предоставляют бизнес-услуги и продукты, связанные с финансовыми или денежными операциями, своим клиентам. Некоторыми из них являются банки, NBFC, инвестиционные компании, брокерские фирмы, страховые компании и трастовые корпорации. читать далеепредложение таких финансов, и не все организации имеют право.

Это облегчает передачу кредитного риска. Из пула более рискованных активов он создает безопасные активы. Во-первых, он включает в себя такие методы, как объединение финансовых активов. Финансовые активы. Финансовые активы — это инвестиционные активы, стоимость которых определяется договорным требованием в отношении того, что они представляют. Это ликвидные активы, потому что экономические ресурсы или право собственности могут быть преобразованы в ценный актив, такой как наличные деньги. Узнайте больше, например, кредиты. будущее погашение.Подробнее, облигацииОблигацииОблигации относятся к долговым инструментам, выпущенным правительствами или корпорациями для приобретения средств инвесторов на определенный период.Подробнее, и ипотечные кредиты. Затем он делится на отдельные классы риска, расставляется по приоритетам и формируется траншами под эти залоговые пулы. Многие структурированные транши значительно безопаснее, чем средний неликвидныйнеликвидныйНеликвидный относится к активу, который не может быть конвертирован в наличные деньги. Такие активы терпят убыток от оценки при продаже в обмен на наличные деньги. Облигации, акции и недвижимость являются некоторыми примерами неликвидных инвестиций. Активы включаются в базовый пул из-за системы приоритетов, используемой при структурировании требований.

Ключевым преимуществом этого является то, что он предоставляет огромное финансирование, чтобы противостоять непредвиденным обстоятельствам и использовать большие возможности. Например, когда компания решает расширить свой бизнес на новых территориях или начать новое предприятие, она часто обращается за структурированными инструментами. Пакет сложных транзакций обеспечивает гораздо большую сумму, чем небольшие кредиты и варианты ипотечного финансирования. Кроме того, это объединяет вовлеченные стороны, такие как крупные учреждения и крупные коммерческие банки. Коммерческие банки Коммерческий банк относится к финансовому учреждению, которое предоставляет различные финансовые решения для отдельных клиентов или клиентов малого бизнеса. Это облегчает банковские депозиты, услуги шкафчиков, кредиты, текущие счета и различные финансовые продукты, такие как сберегательные счета, банковские овердрафты и депозитные сертификаты. Подробнее, вместе; количество средств, доступных и циркулирующих в экономике, огромно.

Примеры

CDO являются важным продуктом структурированного финансирования, иллюстрирующим форму секьюритизации, обеспеченной активами. Банк-посредник объединяет ссуды, ипотечные кредиты и другие активы, конвертируя их в торгуемые долговые инструменты на рынке капитала и косвенно предлагая инвесторам. Транши включают младшие, мезонинные и старшие транши. Его выпуск помогает эмитентам выполнять многие финансовые задачи, включая забалансовую секьюритизацию, управление требованиями к нормативному капиталу и доступ к альтернативным источникам финансирования активов.

Расширенные доверительные сертификаты на оборудование (EETC) (спонсируемые арендаторами) и ценные бумаги, обеспеченные активами (ABS) (спонсируемые арендодателями), уже давно являются доступным, удобным и распространенным способом финансирования самолетов, особенно старых самолетов. Повышение кредитоспособности этих инструментов структурированного финансирования для уменьшения последствий дефолтов известно как DIP или механизм ликвидности в мире самолетов. Он работает аналогично овердрафту, предотвращая денежный поток. Денежный поток Денежный поток — это сумма денежных средств или их эквивалента, созданная и потребленная Компанией за определенный период. Это оказывается предпосылкой для анализа силы бизнеса, прибыльности и возможностей для улучшения. читать дальше проблемы. Эта функция полезна для инвесторов в EETC, ABS и других кредитных структурах, но она также может дать ложную надежду, просто замаскировав трещины.

Структурированное финансирование против корпоративных финансов

Структурированное финансированиеКорпоративные финансыОн производит индивидуальные финансовые продукты и услуги, чтобы помочь крупным организациям решить их сложные финансовые проблемы. Обычно это такие продукты, как деривативы и ценные бумаги, обеспеченные активами. Имеет дело с коммерческой деятельностью организации. Функции включают в себя капитальные вложения, капитальное финансирование, решения по управлению дивидендами и оборотным капиталом. Примеры: ценные бумаги, обеспеченные коммерческой ипотекой (CMBS), ценные бумаги, обеспеченные жилищной ипотекой (RMBS), и обеспеченные долговые обязательства (CDO). Примеры: выпуск облигаций, составление бюджета капитала, получение банковского кредита и выполнение программы дивидендов. Сосредоточьтесь на удовлетворении уникальных и важных требований заемщика. Сосредоточьтесь на максимизации стоимости акционеров.

Часто задаваемые вопросы (FAQ)

Что такое структурированные финансовые продукты?

Примерами являются ценные бумаги, обеспеченные активами (ABS), коммерческие ценные бумаги, обеспеченные ипотекой (CMBS), ценные бумаги, обеспеченные жилищной ипотекой (RMBS), и обеспеченные долговые обязательства (CDO). Эти продукты являются результатом методов секьюритизации, объединяющих различные продукты вместе, чтобы сформировать инструмент, приносящий проценты, и предложить инвесторам.

Что такое структурированная финансовая операция?

Он включает в себя сложные финансовые операции, позволяющие передать кредитный риск от продавца к покупателю продукта. Например, в случае ценных бумаг, обеспеченных ипотекой, из большого пула ипотечных кредитов формируется несколько продуктов путем их классификации по разным классам риска. Затем эти подмножества продуктов продаются инвесторам, и одновременно происходит передача риска.

Какая зарплата у аналитика структурного финансирования?

Одна из популярных вакансий в структурированных финансах — аналитик. Финансовый аналитик обычно занимается финансовым моделированием для внедрения уникальных инвестиционных структур и предполагает сотрудничество с различными финансовыми учреждениями. Согласно отчету Glassdoor.com от 24 апреля 2022 года, средняя национальная зарплата аналитика структурированных финансов составляет 77 343 доллара в год в США.

Рекомендуемые статьи

Это было Руководство по структурированному финансированию. Мы объясняем его определение, продукты, примеры по сравнению с корпоративными финансами, зарплатой аналитика структурированного финансирования. Вы также можете ознакомиться со следующими статьями, чтобы узнать больше.

• Структурированные продукты
• Структурированные заметки
• Структурированные финансы Вакансии