Чистые инвестиции

Определение чистых инвестиций

Чистые инвестиции — это чистая сумма, вложенная компанией в свои основные средства, которая рассчитывается как капитальные затраты за период за вычетом неденежной амортизации за период и указывает, сколько компания инвестирует в поддержание срока службы свои активы и достижение будущего роста в бизнесе.

Оглавление

• Определение чистых инвестиций
  • Объяснение чистых инвестиций
  • Формула чистых инвестиций
  • Примеры расчета чистых инвестиций
    • Пример №1
    • Пример #2
  • Важность чистых инвестиций
  • Разница между валовыми инвестициями и чистыми инвестициями
  • Преимущества
  • Заключение
  • Рекомендуемые статьи

Объяснение чистых инвестиций

Каждый бизнес, большой или малый, использует активы для получения доходов и получения прибыли. Эти активы изнашиваются в ходе обычной деятельности. Активы по существу теряют свой срок полезного использования, и для поддержания бизнеса как действующая компанияНепрерывная деятельностьЛюбой аналитик, анализирующий компанию, будет исходить из основного предположения, что компания не обанкротится и не подаст заявление о банкротстве в соответствии с главой 11. Это основное предположение позволяет аналитику думать, что непосредственной опасности для компании нет. Компания может работать до бесконечности, что называется принципом непрерывности деятельности., база активов должна пополняться за счет инвестирования капитала. Инвестируемый капитал. Инвестируемый капитал — это общая сумма денег, которую фирма привлекает путем выпуска долговых обязательств для держателей облигаций и ценных бумаг для акционеров. Формула инвестированного капитала = общий долг (включая капитальную аренду) + общий капитал и эквивалентные инвестиции в акционерный капитал + внереализационные денежные средства, подробнее о них. Чистые инвестиции — это сумма, которую компания тратит сверх амортизации на приобретение новых активов или поддержание существующих активов.

Потребность в чистых инвестициях варьируется от бизнеса к бизнесу. Например, бизнес, основанный на услугах, который создает весь свой бизнес за счет своей рабочей силы, может не требовать больших инвестиций для роста, потому что его основными расходами будут зарплаты, которые представляют собой операционные расходы. бизнеса и не включает расходы, непосредственно связанные с производством продукции или оказанием услуг. Поэтому они легко доступны в отчете о прибылях и убытках и помогают определить чистую прибыль. Подробнее. С другой стороны, бизнес, который генерирует значительный доход от производства или использования интеллектуальной собственности, возможно, должен продолжать инвестировать в активы для устойчивого роста.

Формула чистых инвестиций

Формула чистых инвестиций представлена ​​ниже:

Чистые инвестиции = Капитальные затраты – Неденежная амортизация

Где,

• Капитальные затраты — это валовая сумма, потраченная на содержание существующих активов и приобретение новых активов.
• Неденежная амортизацияАмортизацияАмортизация – это метод систематического распределения, используемый для учета стоимости любого физического или материального актива на протяжении всего срока его полезного использования. Его значение показывает, какая часть стоимости актива была использована. Амортизация позволяет компаниям получать доход от своих активов, взимая только часть стоимости актива, используемого каждый год. подробнее и амортизацияАмортизацияАмортизация нематериальных активов относится к методу, с помощью которого стоимость различных нематериальных активов компании (таких как товарные знаки, деловая репутация и патенты) относится на расходы в течение определенного периода времени. Эти временные рамки, как правило, представляют собой ожидаемый срок службы актива. Подробнее — это амортизационные отчисления, показанные в отчете о прибылях и убытках.

Примеры расчета чистых инвестиций

Ниже приведены примеры расчета чистых инвестиций. Расчет инвестицийИнвестиционный калькулятор рассчитывает сумму, включая доход, полученный от первоначальной суммы, вложенной в любой инвестиционный план или продукт, предлагающий начисление сложных процентов.Подробнее

Пример №1

Предположим, что компания потратила 100 000 долларов США на капитальные затраты. Капитальные затраты Капитальные затраты или Капитальные затраты — это расходы на приобретение активов компании в течение определенного периода, определяемые путем добавления чистого прироста стоимости фабрики, основных средств, оборудования и амортизационных отчислений в течение финансового года. Читать далее в год и имеет амортизационные отчисления в размере 50 000 долларов в отчете о прибылях и убытках.

Расчет чистых инвестиций

• =100000-50000$
• =$50000

Его чистые инвестиции в этом случае составляют 50 000 долларов (100 000–50 000 долларов).

Пример #2

Чистые инвестиции можно лучше понять, изучив реальный пример Netflix Inc., популярного сервиса потокового видео. Бизнес-модель Netflix включает в себя инвестиции в видеоконтент путем создания собственных шоу и фильмов, покупки прав на потоковую передачу контента других организаций и продажи прав на просмотр своей огромной 150-миллионной базе подписчиков по всему миру.

Netflix должен продолжать инвестировать в контент, чтобы поддерживать библиотеку контента, чтобы обеспечить непрерывность платежей от своих подписчиков. Если контент Netflix устареет, а нового смотреть будет нечего, его подписчики выйдут из Netflix и никогда больше к нему не вернутся.

Вот снимок того, сколько Netflix инвестировал в свой контент в 2018 году.

Источник: netflixinvestor.com

Компания добавила более 13 миллиардов долларов в активы контента и амортизировала активы контента на сумму более 7,5 миллиардов долларов. Используя эту информацию, можно рассчитать чистые инвестиции Netflix, как показано в таблице ниже:

Расчет чистых инвестиций

• = 13043437$-7532088$
• = 5511349 долларов

Чистые инвестиции компании составляют 5,5 млрд долларов.

Примечание: В то время как Netflix рассматривает денежные потоки от этой деятельности как операционные, они, безусловно, являются инвестиционными денежными потоками. . Например, покупка земли и инвестиции в совместные предприятия — это отток денежных средств, тогда как продажа оборудования — это приток денежных средств. Узнайте больше, поскольку выгоды от прав на контент накапливаются в течение длительного периода времени.

Важность чистых инвестиций

Как указывалось ранее, любой компании необходимо инвестировать в свои активы, чтобы поддерживать свой рост и не устаревать в будущем.

Что произойдет, если компания продолжит работать над своими активами и не будет инвестировать в новые активы? Старая база активов определенно устаревает, становится неэффективной и часто выходит из строя. Учитывая это, производство и продажи компании будут затронуты и приведут к истощению спроса, неудовлетворенности клиентов, возврату продукции и окончательному упадку корпорации.

Чтобы избежать гибели, руководство продолжает инвестировать в существующие активы своей компании и новые активы. Инвестиции в существующие активы помогают компании сохранить уровень продаж и прибыли, в то время как инвестиции в новые активы могут быть направлены на то, чтобы идти в ногу с новыми технологиями или создавать другой источник дохода и прибыли, если ожидается, что существующий бизнес устареет в будущем. .

Разница между валовыми инвестициями и чистыми инвестициями

Валовые инвестиции — это капиталовложения компании. КапиталовложенияКапиталовложения относятся к любым инвестициям, сделанным в бизнес с целью повышения эффективности операций. Это может быть долгосрочное приобретение бизнесом, например, недвижимость, оборудование, промышленность и т. Д. Подробнее без вычета амортизации. Он говорит нам об абсолютных инвестициях компании в свои активы в конкретном году. Хотя это число само по себе ценно, его полезно проанализировать после неттинга. Неттинг. Неттинг — это метод расчета незавершенных транзакций путем взаимозачета их друг с другом в пользу одного. Он позволяет определить, инвестирует ли компания только в сохранение своего текущего бизнеса или также инвестирует в будущее.

Преимущества

• Чистые инвестиции указывают на коэффициент замещения активов компании.
• Чистые инвестиции (если положительные), как правило, помогают компании оставаться в бизнесе.
• Это дает аналитикам и инвесторам четкое представление о том, насколько серьезно компания относится к своему бизнесу и акционерам.
• Это говорит нам о капиталоемкостиКапиталоемкостьКапиталоемкость относится к тем отраслям или компаниям, которые требуют значительных предварительных капиталовложений в машины, заводы и оборудование для производства товаров или услуг в больших объемах и поддержания более высоких уровней прибыли и возврата инвестиций. Примеры включают нефть и газ, автомобили, недвижимость, металлургию и добычу полезных ископаемых. Подробнее о бизнесе (капиталоемкие предприятия потребляют много капитала)

Заключение

Деловой мир динамичен и меняется довольно быстро. Сегодняшний популярный продукт может даже не существовать завтра, если он не будет должным образом взращен. Руководители не могут игнорировать инвестиции в улучшение существующего бизнеса и создавать дополнительные продукты для увеличения источников дохода.

Возьмем бизнес CD/DVD. Например, бизнес мертв из-за смещения рынка видео с CD/DVD на потоковую передачу в режиме онлайн и смещения рынка хранения на портативные устройства хранения. Компании, которые не инвестировали в эти новые технологии в нужное время, сейчас не работают.

К инвестициям следует подходить стратегически. Как правило, если компания инвестирует ровно столько, сколько обесценивается, это может быть проблемой. Однако это может быть справедливо не для всех предприятий. Некоторые бизнес-модели не требуют слишком больших вложений и могут существовать долгое время, просто поддерживая ценность своего бренда. Такие предприятия требуют меньших капиталовложений, и они могут выпускать новые продукты с минимальными вложениями в исследования и разработки. Исследования и разработки Исследования и разработки — это фактические заранее запланированные исследования для получения новых научных или технических знаний, которые можно преобразовать в схему или формулу. для производства/поставок/торговли, что дает преимущество в бизнесе.Подробнее. Понимание стратегических потребностей в чистых инвестициях в бизнес является ключом к анализу будущих перспектив компании.

Рекомендуемые статьи

Это было руководство по чистым инвестициям и их определению. Здесь мы обсуждаем формулу для расчета чистых инвестиций, а также примеры, важность и различия с валовыми инвестициями. Вы можете узнать больше об инвестициях из следующих статей –

• Виды капитальных затрат
• Чистые основные средства
• Капиталоемкость
• Виды капитального ремонта