Типы производных

Производные производные Производные инструменты в финансах — это финансовые инструменты, стоимость которых определяется стоимостью базового актива. Базовым активом могут быть облигации, акции, валюта, товары и т. д. Существует четыре типа деривативов: опционные контракты, фьючерсные деривативы, свопы, форвардные деривативы. Читать далее — это вид финансового инструмента, структура выплат по которому определяется стоимостью базовых активов. Он также считается продуктом, стоимость которого определяется факторами, известными как базовые активы. Этими базовыми активами могут быть акции, товары или Forex. Производные инструменты считаются наиболее эффективными финансовыми инструментами. Финансовые инструменты. Финансовые инструменты — это определенные контракты или документы, которые действуют как финансовые активы, такие как долговые обязательства и облигации, дебиторская задолженность, денежные депозиты, банковские остатки, свопы, капитал, фьючерсы, акции, векселя, форварды, FRA. или соглашение о форвардной процентной ставке и т. д. для одной организации и в качестве обязательства для другой организации и используются исключительно в торговых целях. подробнее. Есть в основном три типа деривативов – форвардный контрактФорвардный контрактФорвардные контракты и фьючерсные контракты очень похожи. Тем не менее, ключевое различие заключается в том, что фьючерсные контракты — это стандартные контракты, торгуемые на регулируемой бирже, тогда как форвардные контракты — это внебиржевые контракты, что означает «внебиржевой». право, но не обязанность исполнения договора. Право состоит в том, чтобы купить или продать актив в определенную дату по определенной цене, которая заранее определена на дату заключения контракта. Подробнее.

Оглавление

Типы производных

Давайте подробно обсудим каждый из них.

Программы для Windows, мобильные приложения, игры - ВСЁ БЕСПЛАТНО, в нашем закрытом телеграмм канале - Подписывайтесь:)

Топ-3 типа деривативов

Давайте подробно обсудим каждый тип производного продукта –

Тип №1 – Форвардный контракт

Форвардный контракт — это тип механизма хеджирования, в котором участвуют две стороны. Это соглашение, которое заключается на месте между ними относительно покупки и продажи актива, но действие должно быть совершено в будущем. Теперь одна сторона будет покупать, а другая сторона будет продавать независимо от текущей рыночной цены и состояния фондового рынка на конкретную дату в будущем. Другая сторона будет обязана купить актив, если это невыгодно, поскольку они связаны контрактом, и вторая сторона будет без риска во всей своей сделке. Это механизм хеджирования риска до определенного уровня.

Тип № 2 – Будущий контракт

Фьючерсный контракт также является механизмом минимизации рисков. Он очень похож на экспедиторские контракты, но с той лишь разницей, что фьючерсный контракт может быть легко передан, и есть гарантия исполнения. Форвардные контракты не являются ликвидными. Предположим, через 15 дней после принятия решения о покупке вы, наконец, решили отказаться. Теперь вы хотите избавиться от обязательства покупать из-за рыночных условий. Следовательно, здесь, если контракт фьючерсный, то такая конвертация возможна. Теперь покупатель может заключить второй договор и переложить свои обязательства на других.

Тип № 3 — Опции

Опцион считается договором, в котором нет ответственности. Доход от опциона зависит от наступления или ненаступления определенных событий на фондовом рынке. Поэтому он также считается контингентом. По сути, в опционах держателю опциона дается право либо купить актив, либо продать без каких-либо обязательств. Если владелец опциона решает купить актив, он называется опционом колл, а если он хочет продать, то опционом пут. Цена, по которой это осуществляется, называется ценой исполнения. Цена исполнения или цена исполнения относится к цене, по которой основные акции покупаются или продаются лицами, торгующими опционами колл и пут, доступными при торговле деривативами. Таким образом, цена исполнения — это термин, используемый на рынке деривативов или цена исполнения.

Примеры типов производных

У компании есть избыточные денежные средства в казне, которые они собираются использовать для инвестиций. Теперь компания рассчитывает получить доход в размере 20% от инвестиций. Эксперты компании заметили выгодную сделку в Infosys, которая в настоящее время котируется на уровне 350 долларов, но эксперты компании полагали, что в течение следующих шести месяцев рост составит 385 долларов. Теперь они хотят сделать эту сделку безрисковой. Таким образом, выбирая производный тип, компания может снизить риск неопределенности.

Форвардный контракт

Предположим, что сегодня (1 января) я заключаю контракт на покупку долларов по 62 индийских рупии в указанную дату в будущем (скажем, 1 июля), независимо от фактической цены на 1 июля, вы оказали бы услугу своей компании. Например, если 1 июля курс доллара составляет 63 индийских рупии, вы получите 1 индийскую рупию (63-62). Если вместо этого курс доллара составит 61 рупию, вы потеряете 1 рупию (62–61). Выиграйте или проиграйте, в любом случае, и вы купите душевное спокойствие, установив цену.

Будущий контракт

В форвардном контракте существует риск дефолта. Во фьючерсном контракте есть гарантия. Например, если кто-то хочет купить фьючерсный контракт рисовой компании и сейчас он купил у продавца 1000 кг риса по той цене, которую он заплатит в будущих контрактах, то это фьючерсный контракт. Риск гарантированно минимизируется до определенного уровня.

Вариант

Предположим, есть опцион колл с ценой исполнения 200 долларов, рыночная цена в тот же день тоже 200 долларов. Один контракт равен 100 акциям. Цена акций увеличивается с 200 до 250 долларов; это ставит держателя опциона в затруднительное положение. Поэтому он должен разместить 50 долларов за акцию или 5000 долларов в данном случае в расчетной палате. Текущая цена опциона теперь составляет 250 долларов. На второй день цена поднимается до 280 долларов, подвергая держателя опциона большему риску. Держатель опциона теперь должен будет внести 30 долларов (280-250) за акцию в качестве дополнительной маржи, а балансовая цена поднимется до 280 долларов. Это механизм опционных деривативов.

Ограничения производных

Ниже приведены ограничения производных.

Форвардный контракт: В форвардном контракте нет стандартизации. Цена оговаривается между покупателем и продавцом; следовательно, он менее ликвиден. В форвардном контракте нет маржи. Нет гарантии работоспособности.
Будущий контракт: Поскольку это зависит от будущих событий, ограничение состоит в том, что договор не является независимым. Эффективное снижение цен на товар ТоварТовар относится к товару, который может быть преобразован в другой продукт или услугу с большей ценностью посредством торговли и коммерческой деятельности. Он служит входом или сырьем для производственных и производственных единиц. Подробнее препятствует преимуществу фьючерсных контрактов.
Параметры: В опционах комиссионная ставка сравнительно выше. Опции также очень сложны для понимания обычными людьми. Тот, кто выбирает вариант, должен иметь знание предмета. Варианты не доступны широко. Опционы недоступны на многих акциях.

Заключение

Производный рынок — это рынок финансовых инструментов. На рынке деривативов есть разные игрокиРынок деривативовРынок деривативов — это тот финансовый рынок, который помогает хеджерам, маржинальным трейдерам, арбитражерам и спекулянтам торговать фьючерсами и опционами, которые отслеживают эффективность их базовых активов.Подробнее. Хеджеры хотят застраховаться от ценового риска. Спекулянт Спекулянт Спекулянт — это физическое или финансовое учреждение, которое делает краткосрочные ставки на ценные бумаги на основе спекуляций. Например, вместо того, чтобы сосредотачиваться на долгосрочных перспективах роста конкретной компании, они будут брать на себя рассчитанные риски по акциям, которые потенциально могут принести более высокую прибыль. Читать больше хочет получать прибыль от колебаний, в то время как арбитражник ищет возможность. это возникает из-за того, что продукт оценивается по-разному на двух рынках, а именно на спотовом рынке и рынке деривативов.