Номинальная и реальная процентная ставка

Разница между номинальной и реальной процентной ставкой

Номинальная ставка — это норма прибыли, которая учитывает денежную стоимость, но не учитывает инфляцию во время расчета. Напротив, реальная ставка включает расчетную инфляцию и, таким образом, обеспечивает прозрачность для инвесторов, отражая ценность возможности.

Оглавление

Разница между номинальной и реальной процентной ставкой

Программы для Windows, мобильные приложения, игры - ВСЁ БЕСПЛАТНО, в нашем закрытом телеграмм канале - Подписывайтесь:)

Мы можем понять разницу между номинальными и реальными процентными ставками с помощью уравнения Фишера. Эффект Фишера гласит, что номинальная процентная ставкаНоминальная процентная ставкаНоминальная процентная ставка относится к процентной ставке без учета инфляции. Это краткосрочная процентная ставка, которая используется центральными банками для выдачи кредитов. Это просто сумма реальной процентной ставки Реальная процентная ставка Реальные процентные ставки – это процентные ставки, рассчитанные с учетом инфляции. Это средство получения доходов с поправкой на инфляцию по различным депозитам, ссудам и авансам и, таким образом, отражает реальную стоимость средств для заемщика. читать далее и ожидаемая инфляция.

Номинальная процентная ставка = реальная процентная ставка + ожидаемая инфляция

Идея, лежащая в основе эффекта Фишера, заключается в том, что реальные ставки относительно стабильны, а изменения ожидаемой инфляции вызывают изменения процентных ставок. Это согласуется с нейтральностью денег.

Однако инвесторы подвержены риску того, что инфляция и другие будущие результаты могут отличаться от ожидаемых. Следовательно, инвесторам требуется дополнительный доход (премия за риск), чтобы нести этот риск, который мы можем рассматривать как третий компонент номинальной процентной ставки.

Формула номинальной процентной ставки = реальная процентная ставка + ожидаемая инфляция + премия за риск

По сути, разница между этими показателями и есть инфляция. Важно понимать эти ставки, потому что номинальные ставки не отражают всей истории доходности инвестиций или экономикиЭкономикаЭкономика включает отдельных лиц, коммерческие организации и правительство, участвующее в производстве, распределении, обмене и потреблении продуктов и услуг в обществе. .читать далее.

Номинальная процентная ставка против реальной процентной ставки Инфографика

Давайте посмотрим на главные различия между номинальными и реальными процентными ставками.

Сравнительная таблица номинальных и реальных процентных ставок

ОсноваНоминальная ставкаРеальная ставкаФормулаНоминальная ставка = Реальная ставка + ИнфляцияРеальная ставка = Номинальная ставка – ИнфляцияОпределениеНоминальная ставка — это самая простая ставка, не учитывающая инфляцию. Реальные ставки корректируются для оценки финансовых колебаний, вызванных инфляцией.Инфляционный эффектНа них не влияет инфляция. Когда инфляция выше номинального уровня, реальная ставка будет отрицательной, а когда инфляция ниже номинальной ставки, реальная ставка будет положительной.Инвестиционный вариантОблигации обычно имеют номинальную ставку. Этот тип ставки обычно упоминается как купонная ставка для инвестиций с фиксированным доходом, поскольку эта ставка представляет собой процентную ставку, обещанную эмитентом, указанную на купоне, для погашения держателями облигаций. Инвесторы, которые хотят получить защиту от инфляции, инвестируют в казначейские ценные бумаги, защищенные от инфляции (TIPS), проценты по этим ценным бумагам индексируются с учетом инфляции. Кроме того, взаимные фонды инвестируют в облигации, ипотечные кредиты и кредиты, привязанные к плавающей процентной ставке, скорректированной с текущими ставками.ПримерДепозитная ставка составляет 2% годовых на инвестиции в размере 1000 долларов. Инвестор думает, что он получит 200 долларов в качестве процентов в номинальном выражении. Ставка по депозиту составляет 2% годовых на инвестиции в размере 1000 долларов, а уровень инфляции составляет 3%. Фактический процентный доход, который собирается заработать инвестор, составляет 2% – 3% = -1%. Доход после учета уровня инфляции отрицателен.

Заключение

Понимание процентных ставок важно, поскольку они помогут оценить и сравнить различные инвестиции и кредиты. Кредиты. Кредит — это средство кредитования, при котором кредитор предоставляет определенную сумму денег заемщику или организации-заемщику в обмен на погашение в будущем. Подробнее с течением времени. В экономике номинальные и реальные процентные ставки являются двумя важными понятиями. ВВП страны (валовой внутренний продукт) указывается в номинальном и реальном выражении процентной ставки.

Как указано выше, уравнение Фишера помогает точно определить эту скорость. Номинальная ставка описывает процентную ставку без какой-либо поправки на влияние инфляции. Реальная процентная ставка относится к процентной ставке, скорректированной с учетом влияния инфляции.