Чистый оборотный капитал

Определение чистого оборотного капитала

Проще говоря, чистый оборотный капитал (NWC) обозначает краткосрочную ликвидность компании. Он рассчитывается как разница между общей суммой текущих активов и общей суммой текущих обязательств.

Оглавление

• Определение чистого оборотного капитала
  • Формула чистого оборотного капитала
  • Пример
  • Пример Колгейт
  • Использование чистого оборотного капитала
  • Калькулятор чистого оборотного капитала
  • Формула чистого оборотного капитала в Excel (с шаблоном Excel)
  • Видео о чистом оборотном капитале
  • Рекомендуемые статьи:

Формула чистого оборотного капитала

Давайте посмотрим на формулу –

Есть два важных элемента.

• Первый элемент – оборотные средства. Текущие активы – это те активы, которые могут быть ликвидированы в течение одного года или менее. Это означает, что текущие активы окупятся менее чем за год. Мы можем привести примеры оборотных активов, таких как различные дебиторы, дебиторская задолженность, товарно-материальные запасы, предоплата по заработной плате и т. д.
• Второй элемент – текущие обязательства. Краткосрочные обязательства – это те обязательства, которые могут быть погашены менее чем за год. Примерами текущих обязательств являются кредиторская задолженность по разным кредиторам. Счета к оплате. Счета к оплате — это сумма, причитающаяся бизнесу своим поставщикам или поставщикам за покупку продуктов или услуг. В балансе они классифицируются как текущие обязательства и должны быть погашены в течение отчетного периода. Подробнее, задолженность по аренде и т. д.

Пример

Давайте возьмем практический пример формулы сетевого капитала.

Компания Tully располагает следующей информацией:

• Разные кредиторы — 45 000 долларов.
• Разные должники — 55 000 долларов.
• Товарно-материальные запасы — 40 000 долларов США.
• Предоплата зарплаты – 15 000 долларов США.
• Выдающаяся реклама – $5000

Узнайте NWC компании Tully.

В приведенном выше примере нам были даны как текущие активы, так и текущие обязательства.

Во-первых, нам нужно отделить текущие активы от текущих обязательств.

Затем нам нужно суммировать текущие активы, а также текущие обязательства. Затем нам нужно найти разницу между текущими активами и текущими обязательствами.

• Оборотные активы – различные дебиторы, товарно-материальные запасы, предоплата по заработной плате;
• Текущие обязательства – разные кредиторы, незакрытые объявления.

Общие текущие активы = (Различные должники + Запасы + Предоплата заработной платы) = (55 000 долларов США + 40 000 долларов США – 15 000 долларов США) = 110 000 долларов США.

Общие текущие обязательства = (Разные кредиторы + незавершенные рекламные объявления) = (45 000 долларов США + 5000 долларов США) = 50 000 долларов США.

Формула чистого оборотного капитала:

• Общие оборотные активыОбщие оборотные активыОборотные активы относятся к тем краткосрочным активам, которые могут быть эффективно использованы для деловых операций, проданы за наличные или ликвидированы в течение года. Он включает в себя товарно-материальные запасы, денежные средства, эквиваленты денежных средств, рыночные ценные бумаги, дебиторскую задолженность и т. д. Читать далее – Общая сумма текущих обязательств Текущие обязательства Текущие обязательства — это кредиторская задолженность, которая, вероятно, будет погашена в течение двенадцати месяцев после отчетной даты. Обычно это задолженность по заработной плате, подлежащие оплате расходы, краткосрочные кредиты и т. д. Читать далее = 110 000 долларов США – 50 000 долларов США = 60 000 долларов США.

Пример Колгейт

Ниже приведен снимок баланса финансовых показателей Colgate за 2016 и 2015 годы.

Давайте сделаем расчет для Colgate

НВК (2016)

• Текущие активы (2016 г.) = 4338
• Текущие обязательства (2016 г.) = 3 305
• NWC (2016) = 4 338 – 3 305 = 1 033 млн долларов

НВК (2015)

• Текущие активы (2015 г.) = 4384
• Текущие обязательства (2015 г.) = 3 534
• NWC (2015) = 4 384 – 3 534 = 850 миллионов долларов.

Использование чистого оборотного капитала

Инвесторы используют NWC, чтобы узнать, достаточно ли ликвидна компания, чтобы погасить свои краткосрочные обязательства. Если вы посмотрите на текущие активы и текущие обязательства, вы найдете их в балансе. Вот почему NWC необходимо правильно интерпретировать.

Есть два способа интерпретировать NWC.

• Когда NWC положительный, инвесторы могут понять, что у компании достаточно оборотных активов, чтобы погасить свои текущие обязательства.
• А когда NWC отрицателен, инвесторы могут понять, что у компании недостаточно активов для погашения текущих обязательств.

Инвесторы также могут увидеть полезность NWC при расчете свободного денежного потока для фирмы и свободного денежного потока для собственного капиталаБесплатный денежный поток для собственного капиталаFCFE (свободный денежный поток для собственного капитала) определяет оставшиеся денежные средства у инвесторов компании или акционеров после предоставления средств для погашения долга. , выплата процентов и реинвестирование. Это показатель управления собственным капиталом компании.Подробнее. Но если есть увеличение NWC, это не считается положительным; скорее, это называется отрицательным денежным потоком. И очевидно, что этот увеличенный оборотный капитал недоступен для собственного капитала.

Калькулятор чистого оборотного капитала

Вы можете использовать следующий калькулятор

.cal-tbl td{ верхняя граница: 0 !важно; }.cal-tbl tr{ высота строки: 0.9em; } Только экран @media и (минимальная ширина устройства: 320 пикселей) и (максимальная ширина устройства: 480 пикселей) { .cal-tbl tr{ line-height: 1em !important; } } Суммарные текущие активыСуммарные текущие обязательстваЧистая формула оборотного капитала

Формула чистого оборотного капитала = общие текущие активы – общие текущие обязательства 0 – 0 = 0

Формула чистого оборотного капитала в Excel (с шаблоном Excel)

Давайте теперь сделаем тот же пример выше в Excel. Это очень просто. Вам необходимо предоставить два входа: общие текущие активы и общие текущие обязательства.

Вы можете легко сделать расчет в предоставленном шаблоне.

Во-первых, нам нужно отделить текущие активы от текущих обязательств.

Видео о чистом оборотном капитале

Рекомендуемые статьи:

Эта статья была руководством по формуле чистого оборотного капитала, примерами и практическими иллюстрациями. Здесь вы также найдете калькулятор чистого оборотного капитала и загрузку шаблона Excel. Вы также можете ознакомиться со следующими статьями, чтобы узнать больше об анализе финансовых коэффициентов:

• Что такое формула задействованного капитала?
• Отрицательный денежный потокОтрицательный денежный потокОтрицательный денежный поток относится к ситуации, когда денежные расходы компании превышают генерацию денежных средств в конкретный рассматриваемый период. Это означает, что общий приток денежных средств от различных рассматриваемых видов деятельности меньше, чем общий отток за тот же период.Подробнее
• Изменения в чистом оборотном капитале Изменения в чистом оборотном капитале Изменение чистого оборотного капитала фирмы от одного отчетного периода к другому называется изменением чистого оборотного капитала. Он рассчитывается для того, чтобы фирма поддерживала достаточный оборотный капитал в каждый отчетный период, чтобы не возникало нехватки средств или чтобы средства не простаивали в будущем. читать дальше
• Формула кислотного теста | Рассчитать формулу кислотного теста | Тестовый коэффициент CalculateAcid является мерой краткосрочной ликвидности фирмы и рассчитывается путем деления суммы наиболее ликвидных активов, таких как денежные средства, их эквиваленты, рыночные ценные бумаги или краткосрочные инвестиции, а также текущей дебиторской задолженности на общую сумму текущих обязательств. Это соотношение также известно как коэффициент быстрой ликвидности.Подробнее