Темный бассейн

Значение темного бассейна

Темные пулы — это разновидность альтернативной торговой системы (АТС), которая позволяет инвесторам торговать крупными пакетами акций без привлечения внимания общественности. В отличие от публичных бирж, темные пулы позволяют инвесторам торговать, не раскрывая свою личность, пока сделка не будет завершена. Они полностью легальны и предоставляют пользователям дополнительный уровень конфиденциальности.

Темные пулы организованы в частном порядке и очень выгодны для определенных институциональных инвесторов ценные бумаги. Банки, NBFC, взаимные фонды, пенсионные фонды и хедж-фонды — все это примеры.Подробнее, например, хедж-фондыХедж-фондыХедж-фонд — это инвестиционный инструмент, который объединяет деньги инвесторов и использует управляющего фондом для управления им и получения максимальной прибыли для них. Он использует различные методы торговли и может специализироваться на недвижимости, торговле бросовыми облигациями, акциями «только для длинных позиций» и т. д. Узнайте больше, если вы хотите остаться анонимным. Несмотря на свое угрожающее название, эти биржи находятся под пристальным наблюдением и регулированием Комиссии по ценным бумагам и биржам (SEC), и для их работы необходимо соблюдать основные торговые законы.

Оглавление

Программы для Windows, мобильные приложения, игры - ВСЁ БЕСПЛАТНО, в нашем закрытом телеграмм канале - Подписывайтесь:)

Значение темного бассейна

Темные пулы — это частные платформы, на которых мелкие и крупные инвесторы могут торговать, не раскрывая свою личность перед транзакцией.
Индексы и индикаторы темного пула — это инструменты, используемые для измерения ликвидности и цен на этом рынке. Они указывают на медвежьи или бычьи движения.
Эти платформы предлагают несколько преимуществ, таких как меньшее влияние на цены, большая конфиденциальность и меньшая комиссия.
У этих платформ есть и недостатки, такие как отсутствие прозрачности и хищническое поведение высокочастотных трейдеров.

Как работает трейдинг в темном пуле?

Торговля в темном пуле похожа на другие платформы, за исключением того, что они не являются общедоступными. Большую часть времени акции темного пула принадлежат основным финансовым компаниям, таким как Morgan Stanley или Нью-Йоркская фондовая биржа (NYSE). Но разница в том, что личность пользователей скрыта во время транзакций. Например, этого не происходит на основной платформе NYSE.

Государственные финансовые биржи строго регулируются и привлекают большое внимание средств массовой информации. Таким образом, все знают, кто чем торгует, и это может повлиять на цены, если долго ждать завершения сделки. Это может произойти из-за нехватки ликвидности. Ликвидность. Ликвидность — это простота конвертации активов или ценных бумаг в наличные деньги. Подробнее для крупных транзакций.

Торговля в темном пуле раскрывает личность трейдера только после сделки. Эти биржи сами сопоставляют сделки, используя алгоритмы или брокеров, и часто используют блочные сделки для одновременного обмена большим количеством активов. Они также часто предлагают снижение транзакционных сборов для инвесторов.

Из-за этого институциональные инвесторы часто используют темный пул, либо потому, что они не хотят, чтобы рынок знал, что они покупают, прежде чем они это сделают, либо потому, что они хотят использовать высокочастотную торговлю. тип торговли, основанный на технологии, которая делает транзакции настолько быстрыми, что они занимают миллисекунды (HFT). Во втором случае они могут торговать большими блоками данных за миллисекунды раньше других инвесторов и получать большую прибыль.

Эта платформа получила известность в 1980-х годах. В 1979 году Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC) принес правило это позволило компаниям торговать активами на внебиржевом рынке. Решение SEC от 2007 года еще больше улучшило доступ к торговле и привело к увеличению количества темных пулов.

Примеры

Пример торговли акциями в темном пуле можно привести, когда руководитель крупной компании решает продать 50% своих акций. Он знает, что это напрямую повлияет на компанию, в которой он работает, потому что это большое количество акций, и его положение привлечет внимание средств массовой информации к сделке.

Итак, он решает использовать платформу темного пула. В этом случае он может продать такое большое количество активов почти так же быстро, как и за пределами платформы. Но цена так быстро не обесценится. Это происходит потому, что люди узнают, что он продал активы, только после завершения сделки.

Обратное этому тоже возможно. Например, крупный, известный инвестиционный фонд может купить крупную долю в публичной компании.

Однако, если бы они купили акции, используя обычную платформу, люди могли бы увидеть это и проследить за движением, подняв цену до завершения транзакции. В этом случае использование темного пула предотвращает рост цены, а не ее падение.

Индекс темного пула (DIX)

Индекс Dark pool (DIX) основан на тех же компаниях, что и индекс Standard & Poor’s 500. Однако он использует данные из темных пулов вместо публичных акций этих предприятий.

Эта мера определяет, являются ли в настоящее время настроения в темных пулах бычьими (будут покупать активы) или медвежьими. Это предсказано с учетом событий, которые происходят или должны произойти, которые понизят цены на акции на рынке. Читать далее (продадут их). Число представлено в процентах, которые теоретически варьируются от 0 до 100%. Таким образом, чем более оптимистичным будет настроение, тем больше будут расти цифры на графике.

Индикаторы темного пула (DIP)

Индикатор Dark Pool (DIP) похож на DIX, но работает по-другому. Во-первых, DIX основан на индексах Standard & Poor’s 500, а DIP основан на том, как отдельные акции ведут себя на рынке темного пула.

DIX — это, по сути, особый вид DIP, представляющий, как корзина активов ведет себя в темных пулах. DIP измеряет одно и то же в разных активах. В зависимости от того, какую программу вы используете, вы также можете увидеть скользящее среднееСкользящее среднееСкользящее среднее (MA), обычно используемое на рынках капитала, может быть определено как последовательность средних значений, полученных из последовательного периода чисел или значений и одного и того же значения. будет рассчитываться постоянно по мере поступления новых данных. Это может быть запаздывающий индикатор или индикатор, следующий за трендом, поскольку он будет основан на предыдущих числах. Узнайте больше о различных тикерах. Таким образом, вы можете увидеть долгосрочные тенденции на рынке.

Эти индикаторы можно использовать не только для инвестирования в темный пул, но и в качестве дополнения, чтобы получить более глубокое представление о будущем основных рынков, таких как NASDAQ или Нью-Йоркская фондовая биржа.

За и против

Эти платформы могут быть привлекательными для инвесторов, которые хотят скрыть свою личность во время торговли. Однако они также имеют несколько недостатков. Вот основные плюсы и минусы торговли в темном пуле:

Плюсы:

Можно приобрести акции Акции Акции Акции относятся к собственности инвестора компании, представляющей сумму, которую они получат после ликвидации активов и погашения обязательств и долгов. Это разница между активами и пассивами, отраженными в балансе компании, не оказывая слишком большого влияния на рынок, даже если они торгуют большим объемом активов.
Темные пулы помогают защитить личность трейдера, что очень полезно, если он является известной институциональной инвестиционной фирмой и не хочет влиять на рынок.
Использование механизмов высокочастотной торговли помогает этим платформам получать больше ликвидности.

Минусы:

Мало прозрачности в том, как работают эти платформы. Это может привести к неэффективности системы.
Высокочастотные трейдеры часто получают прибыль за счет других пользователей в темных пулах, особенно потому, что на этих платформах можно скрыть свою неэтичную инвестиционную практику.
Цены в темном пуле могут сильно отличаться от официальных публичных цен на активы, которые могут быть как хорошими, так и плохими, в зависимости от ситуации.

Часто задаваемые вопросы (FAQ)

Как работает трейдинг в темном пуле?

Торговля в темном пуле позволяет инвесторам торговать, не раскрывая свои данные публично. Торговая информация становится общедоступной только после успешного исполнения. Торговля на таких платформах имеет несколько преимуществ, таких как меньшие комиссии за транзакции, большая конфиденциальность, меньший риск девальвации и т. д. Это также позволяет торговать с высокой частотой, когда трейдеры могут получать огромную прибыль за очень короткое время.

Когда сообщается о торговле темными пулами?

О сделках в темном пуле сообщается только после совершения сделки. Таким образом, личность и торговые намерения инвесторов защищены. В результате на рынке наблюдается меньшая прозрачность и, следовательно, меньший риск влияния на цены.

Влияет ли торговля в темном пуле на цены?

Анонимная торговля защищает общедоступную торговую информацию и предотвращает влияние на цены. Поскольку торги в темном пуле организованы в частном порядке, комиссия за обмен меньше, чем на публичных платформах.

Темный бассейн

Значение темного бассейна