Денежные средства при возврате наличных

Что такое Cash on Cash Return (COCR)?

Денежные средства при возврате наличных это метрика, используемая для измерения общего дохода, полученного от реальной инвестиционной собственности. Проще говоря, доход представляет собой общий денежный доход, полученный от инвестиционной собственности. Денежные средства при возврате денежных средств зарабатываются инвестором путем инвестирования в недвижимость, а не путем ее закладывания, и рассчитывается как отношение общей суммы арендной платы. доход, полученный от собственности, и общая сумма денежных вложений, первоначально сделанных в собственность.

Оглавление

• Что такое Cash on Cash Return (COCR)?
  • Формула
  • Как рассчитать денежные средства при возврате денежных средств (с примером)
    • Инвестиции без кредита
  • Инвестиции в недвижимость с кредитом
  • Денежные средства по возврату денежных средств и возврату инвестиций (ROI) Различия
  • Преимущества
  • Недостатки
  • Что такое хороший коэффициент возврата денежных средств?
  • Заключение
  • Рекомендуемые статьи

Формула

Эта формула показывает, что ставка дивидендов на акции измеряет только прибыль на фактически вложенные денежные средства, т. е. собственный капитал, вовлеченный в инвестиции. Таким образом, показатель не включает долг, связанный с приобретением имущества, которое является обычным инструментом финансирования в сфере недвижимости.

Как рассчитать денежные средства при возврате денежных средств (с примером)

Давайте рассмотрим пример, используя приведенную выше формулу COCR:

Инвестиции без кредита

Инвестор покупает недвижимость за 2 000 000 долларов и получает ежемесячную арендную плату в размере 8 000 долларов. Он должен оплатить расходы на содержание имущества в размере 2000 долларов.

• Теперь ежемесячный доход от недвижимости = 8000 – 2000 = 6000$
• Годовой доход = 12 х 6000 = 72000 долларов.
• Таким образом, формула COCR = Годовой денежный поток до налогообложения / Общая сумма вложенных денежных средств = 72 000/2 000 000 = 3,6%

Инвестиции в недвижимость с кредитом

Инвестор покупает арендную недвижимость на сумму 2 000 000 долларов США с первоначальным взносомПервоначальный взносПервоначальный взнос — это первоначальный взнос, который покупатель вносит продавцу при покупке дорогостоящего объекта, например, жилой недвижимости или автомобиля. Он составляет часть общей суммы покупки актива и осуществляется с помощью наличных, банковского чека, кредитной карты или онлайн-банкинга. читать дальше 500 000 долларов. Он получает ежемесячную арендную плату в размере 8000 долларов США и каждый месяц платит за обслуживание и проценты в размере 4000 долларов США.

• Теперь ежемесячный доход после расходов инвестора = 8000 – 4000 = 4000$
• Годовой доход = 12 Х 4000 = 48000$
• Таким образом, Cash on Cash Return = 48000/500000 = 9,6%.

В приведенных выше примерах кредит увеличил этот коэффициент. Кредиты или кредитное плечо увеличивают риск для инвестора. Любой ущерб, дополнительные затраты, убытки от обесценения, потеря капиталаУбытки, потеря капиталаУбыток капитала – это убыток, когда стоимость возмещения, полученного в результате передачи основных средств, меньше совокупной стоимости стоимости приобретения и стоимости улучшение. Проще говоря, это можно сформулировать как убыток, полученный в результате передачи основных средств. Читать далее приходится нести самому инвестору, а банкам нужно вовремя их возвращать.

Однако это не всегда так; это соотношение зависит от многих других факторов, таких как цена, сумма кредита, ежемесячная арендная плата, ежемесячные выплаты по кредиту и т. д.

Денежные средства по возврату денежных средств и возврату инвестиций (ROI) Различия

Различия между COCR и рентабельностью инвестиций (ROI):

Возврат инвестиций включает в себя общий возврат инвестиций. Он также будет учитывать прирост капитала от инвестиций. При этом учитываются только годовые притоки денежных средств. Поскольку COCR при инвестировании в недвижимость, активы удерживаются в течение очень длительного срока, обычно 10-20 лет, прирост капитала трудно оценить. Кроме того, прирост капитала от собственности зависит от местоположения собственности, геополитического сценария, экономических условий и других факторов.

Таким образом, для измерения и сравнения инвестиций в недвижимость COCR является лучшим показателем.

Преимущества

• Отношение легко вычислить COCR. Соотношение позволяет легко и быстро сравнить доходы от различных инвестиционных возможностей. Соотношение позволяет инвестору сравнивать доходы в рамках дохода наличными в классе активов недвижимости и между классами активов. Классы активов. Активы классифицируются по различным классам в зависимости от их типа, цели или основы доходности или рынков. Основные средства, акционерный капитал (инвестиции в акционерный капитал, сберегательные схемы, связанные с акционерным капиталом), недвижимость, товары (золото, серебро, бронза), денежные средства и их эквиваленты, деривативы (акции, облигации, долговые обязательства) и альтернативные инвестиции, такие как хедж-фонды и биткойны. являются примерами.Подробнее.

Недостатки

• Расчет COCR основан на соотношении денежного потока до налогообложения к общей сумме вложенных денежных средств. Поскольку числитель коэффициента находится до налоговых денежных потоков, он не учитывает налоговую категорию физического лица и налоговые оттоки. На инвестиционные возможности могут влиять налоговые льготы. Преимущество либо зачисляется обратно компании после уплаты ее обычной суммы налогообложения, либо вычитается при уплате налогового обязательства в первую очередь. Подробнее и налоговые расходы физического лица, которые не учитываются в коэффициенте доходности.
• Денежные средства в возврате денежных средств не учитывают доход на капитал. Доход на капитал может указывать на более высокий доход, поскольку доход на капитал не является доходом.
• Прочие риски, связанные с владением недвижимостью, отражены в коэффициенте. Инвестор должен провести комплексную проверку и рассчитать коэффициент доходности, прежде чем инвестировать в недвижимость.
• Соотношение основано на простых процентах для расчета денежных средств при возврате денежных средств, а не на расчете сложных процентов. Инвестиционная возможность с даже низким сложным процентом. Сложные проценты. Сложные проценты — это проценты, начисляемые на сумму основной суммы и общей суммы процентов, накопленных на нее до сих пор. Он играет решающую роль в получении более высокой прибыли от инвестиций. Ставка может быть более выгодной, чем инвестиции с высокой отдачей наличными.
• Коэффициент не учитывает временную стоимость денег. Учет временной стоимости денег. Принцип временной стоимости денег (TVM) гласит, что деньги, полученные в настоящем, имеют более высокую ценность, чем деньги, полученные в будущем, потому что деньги, полученные сейчас, можно инвестировать и используется для создания денежных потоков для предприятия в будущем в виде процентов или от будущего прироста стоимости инвестиций и реинвестирования. Подробнее. Следовательно, он вступает в силу только в течение первого года инвестиций, если измеряется абсолютное соотношение и измеряется ставка дивидендов по акциям на одну инвестицию.

Что такое хороший коэффициент возврата денежных средств?

Абсолютное число для хорошего COCR варьируется. Эксперты говорят, что доходность в 8% является хорошим соотношением, в то время как некоторые эксперты ищут диапазон между 8-12%. Некоторые инвесторы могут не инвестировать, если им не гарантируется 15% или 20% COCR.

Заключение

Ставка дивидендов на акции дает отношение притока денежных средств до налогообложения к сумме первоначально инвестированного капитала. Сюда не входят кредиты, полученные от финансовых учреждений. Финансовые учреждения. Финансовые учреждения относятся к тем организациям, которые предоставляют бизнес-услуги и продукты, связанные с финансовыми или денежными операциями, своим клиентам. Некоторыми из них являются банки, NBFC, инвестиционные компании, брокерские фирмы, страховые компании и трастовые корпорации. читайте больше при расчете коэффициента возврата денежных средств.

Хотя это простая метрика, она не говорит всего об арендованной недвижимости и не должна рассматриваться как единственная мера для принятия инвестиционного решения. COCR при инвестировании в недвижимость требует глубокого и сложного уровня анализа, который включает в себя качественный анализ, такой как местоположение объекта, перспективы района, коммерческая эстетика местоположения и другие факторы.

Хороший коэффициент COCR не учитывает налоговые льготы, альтернативные источники финансирования или возможную структуру финансирования. Тем не менее, хороший коэффициент COCR остается самым основным и важным показателем, указывающим на лучшие инвестиционные возможности.

Рекомендуемые статьи

Эта статья была руководством к тому, что такое Cash on Cash Return. Здесь мы обсудим, как рассчитать наличный расчет в сфере недвижимости, используя его формулу и практические примеры, использование, преимущества и недостатки. Вы можете узнать больше о финансовом анализе из следующих статей –

• Формула временной стоимости денег
• Денежный поток Возврат инвестиций
• Различия между инвестициями в акции и недвижимость
• Возврат периода удержания