Условия использования

Список терминов Значение

Лист условий — это соглашение, облегчающее процесс сбора средств, в соответствии с которым две стороны взаимно соглашаются соблюдать упомянутые положения, касающиеся инвестиций. Это необязательный контракт, который ни одна из сторон не обязана соблюдать. Документ передается в самом начале сделки сделки.

Формат перечня условий таков, что он содержит все моменты, о которых две стороны, особенно инвесторы, должны знать, прежде чем вкладывать средства в собственный капитал. от обязательств и долгов. Это разница между активами и пассивами, отраженными в балансе компании. Подробнее. Он включает в себя все необходимые сведения об инвестициях, включая информацию об эмитенте, условия оценки, сумму и другую информацию. Таким образом, это гарантирует, что стороны знают, чего ожидать, когда они начнут свое совместное путешествие.

Программы для Windows, мобильные приложения, игры - ВСЁ БЕСПЛАТНО, в нашем закрытом телеграмм канале - Подписывайтесь:)

Оглавление

Список терминов Значение

Лист условий — это необязательный документ, содержащий все детали инвестиций, чтобы избежать дальнейших недоразумений.
Он похож на LOI (письмо о намерениях) или MoU (меморандум о взаимопонимании), который разъясняет несколько аспектов сделки всем вовлеченным сторонам.
В качестве соглашения об отсутствии магазина оно запрещает целевым компаниям иметь другую группу инвесторов для целей сбора средств в течение определенного периода.
Деловая информация, тип ценной бумаги, оценка, сумма инвестиций, предпочтения при ликвидации, процентная доля, права голоса и т. д. являются наиболее важными аспектами, которые должны быть отражены в перечне условий.

Объяснение терминов

В перечне условий обсуждаются основные условия, на которых стороны должны принять решение о заключении сделки. Переезд в инвестиционный план контракт гарантирует отсутствие недопонимания между вовлеченными сторонами в будущем. Это похоже на письмо о намеренияхПисьмо о намеренияхПисьмо о намерениях, также известное как LOI, представляет собой предварительный договор, содержащий ключевые условия предполагаемой коммерческой сделки между двумя или более сторонами. Это распространено в деловых операциях, например, при продаже, покупке, слиянии или создании совместного предприятия. читать далее (LOI) или Меморандум о взаимопонимании (MoU)Меморандум о взаимопонимании (MoU)Меморандум о взаимопонимании (MOU) — это начальный уровень согласия, показанный вовлеченными сторонами в документе для достижения определенных взаимно согласованных целей. Например, две страны подписывают Меморандум о взаимопонимании, в котором излагаются условия их предстоящего торгового партнерства.Подробнее. Это необязательные документы, в которых указаны условия, которые должны пройти стороны, прежде чем заключать сделки по слиянию и поглощению (M&A) или другие сделки.

Частный капиталЧастный капиталЧастный капитал (PE) относится к подходу к финансированию, при котором компании приобретают средства у фирм или аккредитованных инвесторов, а не на фондовых рынках. Читать далее Поставщик определяет несколько целевых компаний, которым необходимо привлечь средства. Затем он изучает их бизнес-модель, изучает бизнес-план и выполняет комплексную проверку. Он обеспечивает защиту активов, а также предотвращает злоупотребления служебным положением и конфликты.Подробнее. После составления короткого списка они проводят необходимые обсуждения и переговоры, прежде чем окончательно выбрать целевую компанию. Как только поставщик фонда прямых инвестиций решает, в какую компанию инвестировать, на сцену выходит список условий.

Подготовка этого листа является первым шагом к завершению сделки между двумя сторонами. Он содержит все существенные и критические пункты соглашения. Однако это необязательный документ, который не становится обязательством ни для одной из сторон, даже если они его подпишут. Это означает, что любой из них или оба могут отказаться, если не хотят двигаться дальше.

Контракт играет решающую роль в предпринимательстве. Это потому, что инвесторы должны знать, куда они будут вкладывать деньги и какую прибыль они должны ожидать. Кроме того, контракт действует как соглашение о бездействии, ограничивая отношения целевой компании с другими инвесторами. В соответствии с этой особенностью термин лист для инвесторовцелевая компания не может участвовать в другом раунде сбора средств в течение определенного периода времени.

Формат перечня условий

шаблон перечня условий используемые в разных секторах, могут различаться. Тем не менее, есть несколько моментов, которые соглашение никогда не перестает охватывать. Вот список предложений, которые обязательно находятся в термин лист для инвесторов:

1. Деловая информация

В этом разделе указываются названия участвующих сторон. Он должен назвать бизнес, ищущий капитал, и заинтересованного инвестора.

2. Тип безопасности

Этот сегмент идентифицирует предлагаемый тип обеспечения и цена за акцию этой ценной бумаги. Типы активовТипы активовАктивы — это ресурсы, принадлежащие отдельным лицам, компаниям или правительствам, которые, как ожидается, будут генерировать будущие денежные потоки в течение длительного периода. В целом существует три типа распределения активов: 1. На основе конвертируемости (оборотные и внеоборотные активы), 2. Физическое существование (материальные и нематериальные активы), 3. Использование (оборотные и внеоборотные активы). , привилегированные акцииПривилегированные акцииПривилегированные акции — это акции, которые пользуются приоритетом в получении дивидендов по сравнению с обыкновенными акциями. Ставка дивидендов может быть фиксированной или плавающей в зависимости от условий выпуска. Кроме того, держатели привилегированных акций, как правило, не имеют права голоса. Тем не менее, их требования погашаются перед акциями простых акционеров во время ликвидации. Читать далее, варранты и т. д. Это первоначальный срок сделки, который определяется между поставщиком прямых инвестиций и целевой компанией.

3. Оценка

В этом пункте упоминается цена за акцию для целевой компании. Как привилегированные акцииПривилегированные акцииПривилегированные акции — это акции, которые пользуются приоритетом в получении дивидендов по сравнению с обыкновенными акциями. Ставка дивидендов может быть фиксированной или плавающей в зависимости от условий выпуска. Кроме того, держатели привилегированных акций, как правило, не имеют права голоса. Однако их требования погашаются раньше, чем акции обычных акционеров в момент ликвидации. Более того, они имеют более привлекательные условия, инвесторы предпочитают их акциям. Наконец, в разделе представлена информация об оценке компании до и после получения денег. Предварительная оценка основана на количестве акций в обращении. Акции в обращении. Акции в обращении — это акции, имеющиеся у акционеров компании в определенный момент времени после исключения акций, выкупленных организацией. Он показан как часть собственного капитала в пассиве баланса компании. Узнайте больше, прежде чем финансирование будет сделано. Постинвестиционная оценка, напротив, производится на основе количества акций, находящихся в обращении после финансирования.

4. Сумма

В документе должна быть указана сумма инвестиций. В большинстве случаев устно обсуждаемая сумма является предметом переговоров. В результате стороны могут запутаться в отношении фактической суммы, ожидаемой в качестве инвестиции. Таким образом, необходимо четко указать сумму, чтобы избежать дальнейшей путаницы.

5. Предпочтение ликвидации

В этом разделе указываются детали ликвидации. Предпочтение по ликвидацииПредпочтение по ликвидацииПредпочтение по ликвидации — это пункт, в котором указывается порядок выплаты от реализации активов в случае ликвидации. Обычно он защищает обеспеченный долг, торговых кредиторов, другие обязательства, а затем владельцев привилегированных и долевых акций. Подробнее пропорционально сумме инвестиций. Следовательно, он может быть равен или кратен сумме инвестиций. Этот мультипликатор может быть в три-пять раз больше вложенной суммы.

6. Ставка в процентах

Это часть шаблон перечня условий который определяет, чем инвесторы владеют в обмен на свои инвестиции. Например, если процентная доля компании А составляет 25%, это будет означать, что инвестор владеет компанией. В зависимости от количества инвесторов или распределения оставшихся 75% капитала у А может быть шанс стать крупнейшим акционером. следовательно, являются законными владельцами компании. Процент владения зависит от количества акций, которыми они владеют, по отношению к общему количеству акций компании. Подробнее о компании.

7. Право голоса

В зависимости от доли инвестиций инвесторы получают возможность пользоваться правом голоса в компании. Этот раздел помогает инвесторам узнать, в какой степени они могут участвовать в процессе принятия решений в компании. Когда они имеют право голоса в компании, это делает инвесторов более уверенными в выборе помощи этой конкретной компании в привлечении средств и капитала.

8. Разное

Приверженность инвесторов: содержит подробную информацию о том, что ожидается от стороны инвесторов. Раздел содержит информацию конкретно о том, когда инвесторы должны будут оставаться в собственности.
Обязанность учредителя: В этом разделе отображаются обязательства и обязанности учредителя по отношению к предприятию.
Временные рамки: Инвесторы могут взять, чтобы пройти документ должным образом. В результате они могут использовать предоставленное время, чтобы решить, стоит ли продолжать инвестиции.
Требования о неразглашении: этот пункт сообщает обеим сторонам о конфиденциальности, необходимой для поддержания сделки после ее подписания.
Дата закрытия: здесь указывается дата закрытия, которая обычно наступает через несколько дней после проведения комплексной проверки.

Пример перечня условий

Следующее пример перечня условий в виде шаблона поделился. Он показывает, как выглядит договор и необходимую информацию, которую он содержит.

Выкупаемые привилегированные акцииВыкупаемые привилегированные акцииВыкупаемые привилегированные акции — это те акции, по которым эмитент акции имеет право выкупить акции в течение 20 лет после выпуска по заранее определенной цене, указанной в проспекте на момент выпуска привилегированных акций. Перед выкупом таких акций эмитент должен убедиться, что выкупаемые привилегированные акции полностью оплачены и выполнены все условия, указанные на момент их выпуска.читать далее
Private Equity in IndiaPrivate Equity In IndiaЛучшие частные инвестиционные компании в Индии: ICICI Venture Fund Management, Kotak Private Equity Group, Chryscapital, Blackstone Group, India Value Fund, Ascent Capital, Everstone Capital.Подробнее
Частный капитал против хедж-фонда
Типы альтернативных инвестиций