Коэффициент собственного капитала

Что такое коэффициент собственного капитала?

Коэффициент собственного капитала коэффициент платежеспособности, который помогает измерить стоимость активов, финансируемых за счет собственного капитала. Он рассчитывается путем деления общего капитала компании на ее общие активы. Это финансовый коэффициент, используемый для измерения доли инвестиций владельца, используемых для финансирования активов компании. Он указывает долю средств собственника в общей сумме средств, вложенных в бизнес.

Традиционно считается, что чем выше доля собственного капитала, тем ниже степень риска. Инвесторы получат все оставшиеся активы после погашения обязательств.

Оглавление

• Что такое коэффициент собственного капитала?
  • Формула
  • Интерпретация
  • Пример
  • Значение коэффициента собственного капитала
  • Заключение
  • Рекомендуемые статьи

Формула

Коэффициент собственного капитала рассчитывается как отношение собственного капитала к общей сумме активов и математически представляется как

Коэффициент собственного капитала = собственный капитал / общий актив

Акционерный капитал включает в себя акционерный капитал. Акционерный капитал. Акционерный капитал. Акционерный капитал относится к средствам, привлеченным организацией путем первоначального публичного размещения акций компании, обыкновенных акций или привилегированных акций для общественности. Он появляется как собственный капитал владельца или акционеров на стороне обязательств корпоративного баланса. подробнее, нераспределенная прибыль, нераспределенная прибыль, нераспределенная прибыль определяется как совокупная прибыль, полученная компанией до даты после корректировки распределения дивидендов или остальные выплаты инвесторам компании. Он показан как часть собственного капитала в пассиве баланса компании. Читать далее казначейские акцииКазначейские акцииКазначейские акции — это акции, выкупленные компанией-эмитентом у ее нынешних акционеров, которые остаются неиспользованными. Кроме того, он не учитывается при расчете прибыли на акцию или дивидендов Компании. читать далее и т. д., а Общие активы представляют собой сумму всех внеоборотных и оборотных активов компании. Он должен быть равен сумме собственного капитала и общих обязательств.

Интерпретация

• Поскольку этот коэффициент рассчитывает долю инвестиций владельцев в общих активах компании, более высокий коэффициент считается благоприятным для компаний.
• Более высокий уровень инвестиций со стороны акционеров привлекает больше инвестиций со стороны потенциальных акционеров, поскольку они считают, что компания безопасна для инвестиций, поскольку уже уровень инвестиций со стороны инвестора выше.
• Кроме того, более высокий уровень инвестиций обеспечивает безопасность кредиторам, поскольку показывает, что компания не так уж рискованна. Они могут одолжить средства, думая, что компания сможет легко погасить свой долг.
• Компании с более высоким коэффициентом собственного капитала также предполагают, что компания имеет меньшую стоимость финансирования и обслуживания долга, поскольку более высокая доля активов принадлежит акционерам. Затраты на финансирование, включая проценты при финансировании за счет собственного акционерного капитала, отсутствуют по сравнению с затратами, понесенными при финансировании заемных средств и заимствовании через банки и другие учреждения.
• Если возможно, компаниям следует прибегнуть к долевому финансированию. Финансирование акционерного капитала. Финансирование акционерного капитала — это процесс продажи доли участия различным инвесторам для сбора средств для достижения бизнес-целей. Деньги, привлеченные на рынке, не нужно возвращать, в отличие от долгового финансирования, которое имеет определенный график погашения. читать больше, а не долговое финансирование, потому что финансирование акционерным капиталом всегда экономично по сравнению с долговым финансированием, потому что существуют различные затраты на финансирование и обслуживание долга. с долговым финансированием. Погашать такие долги обязательно, независимо от того, находится ли бизнес в хорошем состоянии.

Пример

Давайте возьмем в качестве примера компанию драгоценности лтд, занимающуюся производством ювелирных изделий, в балансе которой отражены следующие активы и пассивы:

• Текущие активы: Текущие активы: Текущие активы относятся к тем краткосрочным активам, которые могут быть эффективно использованы для деловых операций, проданы за наличные или ликвидированы в течение года. Он включает в себя товарно-материальные запасы, денежные средства, их эквиваленты, ликвидные ценные бумаги, дебиторскую задолженность и т. д.Подробнее 30 000 долларов США.
• Внеоборотные активы: $70 000
• Акционерный капитал: $65 000
• Долгосрочные обязательства: $20 000
• Текущие обязательства: Текущие обязательства: Текущие обязательства — это кредиторская задолженность, которая может быть погашена в течение двенадцати месяцев с момента предоставления отчетности. Обычно это задолженность по заработной плате, расходы к оплате, краткосрочные кредиты и т. д. Подробнее 25 000 долларов США.

Общие активы = Оборотные активы + Внеоборотные активыВнеоборотные активыВнеоборотные активы — это долгосрочные активы, приобретаемые для использования в бизнесе, и выгоды от них, вероятно, будут накапливаться в течение многих лет. Эти активы раскрывают информацию об инвестиционной деятельности компании и могут быть материальными или нематериальными. Примеры включают имущество, заводы, оборудование, землю и здания, облигации и акции, патенты, товарные знаки.Подробнее

= 100 000 долларов США

Акционерный капитал = 65 000 долларов США

Поэтому,

Коэффициент собственного капитала = собственный капитал / общий актив

= 0,65

Мы видим, что коэффициент собственного капитала компании составляет 0,65. Это соотношение считается здоровым соотношением, поскольку у компании гораздо больше средств инвесторов, чем заемных средств. Доля инвесторов составляет 0,65% от общих активов компании.

Значение коэффициента собственного капитала

• Консервативные компании менее рискованны по сравнению с компаниями с кредитным плечом. Компания, у которой коэффициент собственного капитала превышает 50%, называется консервативной компанией, тогда как компания, у которой этот коэффициент составляет менее 50%, называется фирмой с использованием заемных средств. В данном примере драгоценности ltd, компания является консервативной, так как отношение собственного капитала составляет 0,65, т.е. более 50%.
• Консервативные компании должны выплачивать дивиденды только при наличии прибыли. Тем не менее, в случае компаний с заемным капиталом проценты должны выплачиваться независимо от того, получает ли компания прибыль. Кредиторы и инвесторы предпочитают кредитовать и инвестировать в компанию с высоким коэффициентом собственного капитала, потому что это отражает то, что компания управляется консервативно и своевременно выплачивает кредиторам.
• Таким образом, компании с более высоким коэффициентом собственного капитала сталкиваются с меньшим риском.
• Кроме того, компании с более высоким коэффициентом должны платить меньшую стоимость финансирования. Стоимость финансирования. Расходы на финансирование относятся к выплате процентов и другим расходам, понесенным компанией в связи с операциями и рабочим управлением. Предприятие часто занимает деньги из различных источников финансирования для ведения своей деятельности в обмен на выплату процентов и прирост капитала. Читать далее, тем самым имея больше денег для будущего роста и расширения; с другой стороны, компании с более низкими коэффициентами должны платить больше наличными, чтобы погасить свои проценты и долги.
• Он также отражает общую финансовую устойчивость компании. Он также используется для проверки прочности структуры капитала. Более высокий коэффициент показывает более высокий вклад акционеров. Это указывает на то, что компания имеет лучшую долгосрочную платежеспособностьПлатежеспособность компании означает ее способность выполнять долгосрочные финансовые обязательства, продолжать свою деятельность в обозримом будущем и достигать долгосрочного роста. Это указывает на то, что организация будет вести свою деятельность с легкостью, а с другой стороны, существует высокий риск для кредиторов в случае более низкого коэффициента.

Заключение

Коэффициент собственного капитала рассчитывает долю общих активов, финансируемых акционерами, по сравнению с кредиторами. Как правило, в компании предпочитают более высокий коэффициент, поскольку существует безопасность выплаты долга и других обязательств. Если большее финансирование осуществляется за счет собственного капитала, обязательств по уплате процентов не возникает. Дивиденд не является обязательством. Он выплачивается, если компания получает прибыль, но низкий коэффициент также может рассматриваться как хороший результат для акционеров, если процентная ставка, выплачиваемая кредиторам, меньше дохода, полученного от активов. Поэтому потенциальным инвесторам и кредиторам рекомендуется проанализировать расчет коэффициента собственного капитала со всех сторон, прежде чем принимать какое-либо решение при работе с компанией.

Рекомендуемые статьи

Эта статья была руководством к тому, что такое коэффициент собственного капитала. Здесь мы обсуждаем расчет коэффициента собственного капитала с использованием его формулы (собственный капитал / общие активы) с примерами и анализом. Вы также можете ознакомиться со следующими статьями по финансовому анализу:

• Формула коэффициента платежеспособности
• Интерпретация коэффициентов кредитного плеча
• Как рассчитать соотношение долга к собственному капиталу?
• Расчеты оборота капитала