Дополнительный внутренний доход

Что такое инкрементная внутренняя норма доходности?

Приростная внутренняя норма доходности или приростная внутренняя норма доходности — это анализ рентабельности инвестиций, сделанный с целью найти наилучшую инвестиционную возможность среди двух конкурирующих инвестиционных возможностей, которые включают разные структуры затрат. Поскольку стоимость двух инвестиций различна, анализ проводится по сумме разницы.

Оглавление

Что такое инкрементная внутренняя норма доходности?

Инкрементальный анализ внутренней нормы доходности

IRR — внутренняя норма доходности; это инструмент для расчета рентабельности инвестиций.

Программы для Windows, мобильные приложения, игры - ВСЁ БЕСПЛАТНО, в нашем закрытом телеграмм канале - Подписывайтесь:)

Анализ приростной внутренней нормы доходности — это метод, который используется для определения необходимости дополнительных расходов. Инкрементальный анализИнкрементный анализИнкрементный анализ — это финансовый анализ, проводимый компанией для оценки доступных вариантов и повышения прибыльности за счет оптимизации использования производственных мощностей и рабочей силы в бизнесе. это хорошее решение потратить дополнительные средства.
Когда инвесторы анализируют две потенциальные инвестиции, одна из которых дорогая, а другая дешевая, рассчитывается IRR для дорогого проекта, чтобы найти дополнительный потенциал инвестиций и помочь инвесторам проанализировать, будет ли вложение дополнительной суммы прибыльным или нет. Это также помогает инвестору в расчете риска, и благодаря этому инвесторы решают, где дорогие инвестиции принесут потенциальную прибыль или не учитывают дополнительные затраты и риск. Здесь IRR в основном рассчитывает потенциальные инвестиции и прибыль, которую могут принести дорогостоящие инвестиции. Если IRR выше, чем минимально допустимая норма прибыли, считается, что чем дороже инвестиции, тем лучше.
Согласно анализу, необходимо выбрать наилучшую инвестиционную возможность, и желательно, чтобы она была дорогой, если приростная IRR выше, чем пороговая доходность. Тем не менее, следует учитывать одну вещь: качественные проблемы приводят к увеличению риска. Поэтому инвестор должен учитывать различные типы факторов, влияющих на IRR, прежде чем принимать инвестиционное решение.
Эта норма прибыли может или не может быть решающим фактором при принятии инвестиционного решения, поскольку всегда присутствует риск. Прежде чем принимать какое-либо решение, норма доходности и риск являются двухкомпонентными, что помогает проанализировать потенциальные инвестиции. Вполне возможно, что инвестор получает среднюю норму прибыли. Средняя норма прибыли. Средняя норма прибыли (ARR) — это ожидаемая норма прибыли на инвестиции или актив, деленная на первоначальные инвестиционные затраты или средние инвестиции в течение срока действия проекта. Формула для расчета средней нормы прибыли: Среднегодовая чистая прибыль после уплаты налогов / Первоначальные инвестиции * 100%Читать далее и низкий риск, а другая инвестиция имеет высокую доходность и высокий риск здесь; инвесторы могут приспособиться к этому риску, значительно увеличив минимальный допустимый доход.

Как рассчитать дополнительную внутреннюю норму доходности?

Пример №1

Есть два проекта с разными инвестициями. Рассмотрим проект с потоком денежных средств для обоих инвестиционных проектов. Вы принимаете ставку дисконтирования 10%.

IRR/NPV можно рассчитать в Excel с помощью функции IRR и NPV, тогда как NPV — это чистая приведенная стоимость.

Инвестиционный проект имеет ниже денежного потока:-

Год012345Общий денежный поток-1500200140560700800900

IRR для этого денежного потока составляет 14%.

А чистая приведенная стоимость равна 193,10.

Денежный поток инвестиционного проекта B ниже:

IRR для этого денежного потока составляет 13%.

а чистая приведенная стоимость равна 1210.

Поскольку инвестиционный проект B стоит больше, чем A, то мы должны рассчитать дополнительную IRR. Он определяется как внутренняя норма прибыли. Внутренняя норма прибыли. Внутренняя норма прибыли (IRR) — это ставка дисконтирования, которая устанавливает нулевую чистую текущую стоимость всех будущих денежных потоков от проекта. Он сравнивает и выбирает лучший проект, при этом выбирается проект с IRR, превышающим минимально допустимую доходность (пороговую ставку). Подробнее о дополнительных денежных потоках.

Дополнительный денежный поток представляет собой разницу между денежными потоками двух проектов.

IRR для дополнительного денежного потока составляет 11%.

а чистая приведенная стоимость равна 310.

Таким образом, инкрементная внутренняя норма доходности — это способ анализа финансовой отдачи при наличии двух конкурирующих инвестиционных возможностей, предполагающих разные суммы первоначальных инвестиций.
Если IRR инвестиций выше минимальной доходности, то следует брать проект с более высокими инвестициями (в данном случае это проект Б).
Однако перед принятием инвестиционного решения необходимо рассмотреть качественный вопрос. Может быть дополнительный риск, связанный с более дорогим вариантом инвестирования.

Пример #2

ACME prints рассматривает возможность приобретения цветного принтера, и это может быть либо аренда, либо покупка. Арендная плата или арендная платаLeaseLeasing представляет собой соглашение, при котором право собственности передается другому лицу без передачи права собственности. Проще говоря, это означает сдачу актива в аренду или аренду. Лицо, которое передает имущество, называется «Арендодатель», лицо, которое берет имущество в аренду, — «Арендатор». Подробнее о таком продукте подразумевается ежегодная оплата за трехлетний срок полезного использования принтера. Напротив, вариант покупки включает в себя постоянное техническое обслуживание и стоимость покупки, но следует учитывать, что это актив, который также имеет стоимость при перепродаже.

Следующий анализ дополнительных различий между двумя вариантами, которые доступны, это купить или получить его в аренду. Если мы проанализируем, тот же опцион на покупку имеет положительный прирост IRR. Этот вариант покупки лучше, чем вариант аренды. Вариант аренды. Вариант аренды — это соглашение между арендодателем и арендатором, согласно которому последний может купить недвижимость (коммерческую/жилую) после оплаты в конце срока аренды или по истечении определенного периода. читать далее.

Здесь при анализе двух инвестиционных альтернатив (одна дороже другой) окупаемость дополнительных затрат. Он рассчитывается как внутренняя норма прибыли на дополнительный денежный поток. Приростный денежный поток. Приростной денежный поток — это дополнительный приток денежных средств, который бизнес может получить за счет приобретения определенного проекта. Другими словами, это в основном результирующее увеличение денежного потока от операций за счет принятия новых капитальных вложений или проекта. Подробнее. В этом анализе альтернатива с возрастающей внутренней нормой прибыли выше минимально приемлемой нормы прибыли считается лучшим выбором.

Таким образом, инкрементная внутренняя норма доходности — это способ анализа финансовой отдачи при наличии двух конкурирующих инвестиционных возможностей с разными суммами инвестиций.