Донная рыбалка
Что такое Донная рыбалка?
Нижняя рыбалка — это практика покупки актива, когда наблюдается значительное снижение его рыночной стоимости из-за факторов, повлиявших на рынок в целом, или факторов, повлиявших на конкретный актив, с намерением получить прибыль от актива в сверхурочное время, когда другие участники рынка реализовать стоимость актива в нормальных рыночных условиях.
Оглавление
Объяснение
Цены на активы нестабильны и время от времени сильно колеблются. Это происходит как на положительном, так и на отрицательном концах. Когда отношение к активу становится крайне негативным из-за какого-либо фактора, цены на активы падают до неприемлемого уровня. Инвесторы видят в них высокую ценность и спешат покупать эти активы. Эта покупка стоимостными инвесторами называется донной рыбалкой.
Программы для Windows, мобильные приложения, игры - ВСЁ БЕСПЛАТНО, в нашем закрытом телеграмм канале - Подписывайтесь:)
Это помогает инвесторам получать значительную прибыль, сдерживая риски. Покупка недооцененных активов дает хороший запас прочности, что делает ее очень успешной стратегией для инвесторов.
Цели донной рыбалки
#1 – Покупка недооцененных активов
Инвесторы достигают одной из своих самых важных целей — снижения риска. Он в первую очередь ориентирован на покупку активов, когда они имеют низкую стоимость. Покупка их, когда они недооценены, создает необходимый запас прочности.
№ 2 – Генерация избыточных доходов
Избыточная доходность — это более высокая доходность с поправкой на рискДоходность с поправкой на рискДоходность с поправкой на риск — это стратегия измерения и анализа инвестиционной доходности, в которой оцениваются и корректируются финансовые, рыночные, кредитные и операционные риски, чтобы человек мог решить, стоит ли вложение все риски для вложенного капитала.Подробнее. Это еще одна важная задача донной рыбалки. Покупка по низкой цене и продажа по высокой приносят быструю и огромную прибыль инвесторам.
Примеры
Вот несколько общих примеров того, как называется донная рыбалка:
- Инвестор хочет инвестировать в сталелитейную компанию, цены на акции которой упали из-за временного снижения доходов компании из-за циклически низких цен на сталь.
- Компания по аренде DVD, которая столкнулась со значительным снижением цен из-за снижения спроса, вызванного появлением онлайн-приложений для потоковой передачи.
- Инвестиции в банковские акции в период рецессии.
- Покупка акций электроэнергетики, когда неблагоприятное государственное регулирование привело к снижению цены акций.
- Покупка изъятой банковской собственности в условиях обвала цен на жилье.
Как было сказано ранее в статье, не все такие возможности будут выгодными инвестициями для инвестора. Например, компания по аренде DVD может никогда не увидеть свою прошлую славу как структурный сдвиг, который переведет всех ее клиентов на онлайн-приложения для потоковой передачи, что сделает бизнес-модель избыточной, а компанию — банкротом.
Техника донной ловли
Это можно сделать с помощью фундаментального анализа и технического анализа.
#1 – Фундаментальный анализ
Инвесторы определяют, какой актив торгуется со значительным дисконтом по сравнению с его внутренней стоимостью, которая может быть его прибылью, балансовой стоимостью, стоимостью предприятия. Стоимость предприятия (EV) — это корпоративная оценка компании, определяемая с использованием рыночной капитализации и общего долга. или денежные потоки. Как только инвесторы находят такие активы, они прогнозируют их финансовые показатели на пару лет и покупают их, если уверены в их перспективности.
Инвесторы могут использовать фундаментальные скринеры для фильтрации акций, которые соответствуют определенным параметрам, а затем исследовать их одну за другой, чтобы найти наиболее подходящие для их портфелей. Не все недооцененные акции в конечном итоге попадают в портфель, и инвесторы по своему усмотрению выбирают акции, соответствующие их профилю риска и цели по доходности.
#2 – Технический анализ
Инвесторы находят активы, которые побиты и выглядят слабыми на технических графиках. Аналитики используют технические индикаторы, чтобы фильтровать активы на территории перепроданности и использовать их для получения прибыли от этих возможностей в будущем. Например, акции, торгующиеся ниже своей 200-дневной скользящей средней (DMA), могут быть критерием для инвестора, чтобы отфильтровать кандидатов для донной ловли.
#3 – Техно-фундаментальный подход
Инвесторы также могут использовать сочетание технического и фундаментального анализа, называемое техно-фундаментальным подходом, для инвестирования в побитые активы. В этом методе инвесторы обычно проверяют свою совокупность инвестиций, используя технические критерии, а затем проверяют результаты, используя фундаментальные параметры, чтобы еще больше сократить список, прежде чем выбирать своих кандидатов для инвестиций. Этот метод очень успешен и эффективен, поскольку он может выявить некоторые интересные возможности, которые могут быть упущены при использовании только технических или фундаментальных скринеров.
Риски донной рыбалки
- Хотя донная рыбалка может быть чрезвычайно прибыльной, она сопряжена с определенными рисками, поскольку изношенные активы не всегда возвращаются к своей воспринимаемой внутренней стоимости. Активы также могут упасть в цене, что нанесет ущерб капиталу инвесторов.
- Когда ущерб цене актива непоправим, он продолжает снижаться в цене и никогда не возвращается к цене покупки инвестора. В классах активов Классы активов Активы классифицируются по различным классам в зависимости от их типа, цели или основы доходности или рынков. Основные средства, акционерный капитал (инвестиции в акционерный капитал, сберегательные схемы, связанные с акционерным капиталом), недвижимость, товары (золото, серебро, бронза), денежные средства и их эквиваленты, деривативы (акции, облигации, долговые обязательства) и альтернативные инвестиции, такие как хедж-фонды и биткойны. являются примерами. Как акции и облигации, инвестиции могут потерять всю свою ценность, оставив инвесторов с поврежденным товаром. Такие инвестиционные решения могут в конечном итоге поставить под угрозу общую доходность портфеля. Такие возможности также называются ловушками стоимостиЛовушки стоимостиЛовушка стоимости возникает, когда текущая цена недостойных акций оказывается заниженной с течением времени на основании фундаментальных параметров оценки, таких как соотношение цены к прибыли, цены к балансовой стоимости и отношения цены к денежному потоку. читайте больше в инвестиционном сообществе.
- Умные инвесторы снижают этот риск, будучи чрезвычайно разборчивыми в том, на что они будут делать ставки. Имея многолетний опыт, они разрабатывают ментальные модели тех возможностей, которые они могут извлечь из любых возможностей, которых им лучше избегать.
- Для достижения своей цели управления рисками они адекватно диверсифицируют свой инвестиционный портфель. к профилю риска инвестора. Подробнее, чтобы гарантировать, что несколько неверных решений не повлияют на общую доходность портфеля. Умный инвестор понимает, что некоторые вещи ценятся такими, какие они есть, по правильным причинам, и он знает их очень хорошо.
Заключение
Донная рыбалка может сделать инвесторов быстрыми и принести большую прибыль, если все сделано правильно. Однако инвесторы должны осознавать риски, связанные с такими инвестициями. Инвесторы всегда должны знать, во что они ввязываются, потому что такие инвестиции не только могут оказаться бесполезными, но и из таких инвестиций не может быть легкого выхода. Использование скринеров может быть чрезвычайно полезным при фильтрации кандидатов на донную рыбалку для начинающих. Однако опытные инвесторы, возможно, потратили много времени на то, чтобы определить акции без скрининга.
Рекомендуемые статьи
Это было руководство к тому, что такое донная рыбалка и ее значение. Здесь мы обсуждаем цели и методы донной рыбалки вместе с примерами. Вы можете узнать больше о финансировании из следующих статей –
- Накопление капитала
- Что такое инвестиционные ценные бумаги?
- Реинвестирование Значение
- Определение инвестиционного класса
- Приложения для финансового планирования
Программы для Windows, мобильные приложения, игры - ВСЁ БЕСПЛАТНО, в нашем закрытом телеграмм канале - Подписывайтесь:)
