Что нужно знать о краудфандинге акций

• Краудфандинг акций — это финансовая стратегия, которая включает в себя предоставление инвесторам права собственности на компанию в обмен на капитал.
• Это жизнеспособная альтернатива более жестким формам привлечения капитала, которая дает предпринимателям больше гибкости в выборе того, с кем вести бизнес и на каких условиях.
• Хотя это стратегия, которую следует учитывать, не каждая компания выиграет от этой модели. Предпринимателям, которые заинтересованы в краудфандинге, было бы разумно взвесить все за и против.

У основателей стартапов есть множество способов сбора средств — друзья и семья, инвесторы-ангелы, банковские кредиты, венчурный капитал и т. д. Краудфандинг — более новая и все более популярная форма сбора средств. Во многих отношениях это возвращает контроль в руки основателей стартапов, поскольку они могут самостоятельно привлекать капитал, минуя институциональное финансирование и сохраняя больший контроль над своим бизнесом.

Читайте дальше, чтобы узнать об основах краудфандинга, в том числе о преимуществах и о том, как начать. (Ищете дополнительные варианты финансирования?: Лучшие бизнес-кредиты для малого бизнеса)

Что такое краудфандинг акций?

Существует много видов краудфандинга, но сейчас мы сосредоточимся на основах. Краудфандинг акций — это форма краудфандинга, основанная на безопасности. Ценные бумаги выпускаются для широкой публики — другими словами, учредитель выпускает публичные акции своей компании в обмен на инвестиции. Инвестиции сильно различаются, хотя многие начинаются с нескольких тысяч долларов.

При других формах краудфандинга инвесторы получают вознаграждение. Они могут инвестировать в стартап или даже просто в идею, как правило, в обмен на то, что они первыми получат продукт (вспомните Kickstarter). Кроме того, есть форма пожертвования краудфандинга, когда инвесторы буквально жертвуют средства, не ожидая и не обещая вознаграждения или возврата (вспомните GoFundMe).

Примечание редактора: Вам нужно финансирование для вашего бизнеса? Заполните приведенную ниже анкету, чтобы наши партнеры-поставщики связались с вами и предоставили бесплатную информацию.

Краудфандинг акций дает стартапам возможность собрать больше средств, а широкой публике — возможность инвестировать в увлеченный стартап проект или область интересов практически без хлопот. Инвесторы могут просто искать компании онлайн; это так просто. (Связанный контент: Руководство по выбору правильного кредита для малого бизнеса)

Как работает краудфандинг акций

Вы можете выбирать из широкого спектра онлайн-платформ для краудфандинга. Эти платформы не только предоставляют вам основу для сбора инвестиций, но и предлагают дополнительные функции и услуги, такие как поддержка, маркетинг и несколько способов приема платежей.

Эти платформы зарегистрированы в Комиссии по ценным бумагам и биржам (SEC). Существуют ограничения на взносы частных лиц, чтобы защитить их от «чрезмерного энтузиазма» по поводу инвестиций. Компании ограничены в том, сколько они могут собрать, но это все равно огромная сумма — до 50 миллионов долларов за 12-месячный период, в зависимости от того, на какой уровень сбора средств вы пойдете (все они регулируются SEC). Компании должны быть зарегистрированы в США или Канаде.

Джош Амстер — вице-президент по продажам StartEngine, популярной краудфандинговой платформы. Он рекомендует основателям стартапов учитывать различные аспекты при выборе краудфандинговой платформы: «Сколько стоит платформа? И принимает ли он такие формы оплаты, как кредитная карта или биткойн?»

Например, StartEngine брендирует себя, сопровождая стартапы на протяжении всего процесса, начиная с адаптации и маркетинговых услуг и заканчивая юридическими и финансовыми рекомендациями. У него также есть команда по соблюдению требований и команда по обслуживанию инвесторов. В этом ценность краудфандинговой платформы: это готовое решение для стартапов по доступу к капиталу, и это способ для публики заблаговременно — еще до IPO — присоединиться к стартапам по своему выбору.

Жизнь после краудфандинга

Что будет со стартапами после того, как они соберут средства через краудфандинг?

«Некоторые стартапы переходят к институциональному финансированию или бизнес-ангелам», — сказал Амстер. «Но большинство наших клиентов возвращаются к нам и поднимают второй или третий раунд».

Амстер также отметил, что в то время как на таких платформах, как StartEngine, изначально доминировали компании, ориентированные на потребителя, стартапы B2B и SaaS быстро переместились, чтобы воспользоваться преимуществами этого процесса.

«Что касается общественности, они очень заинтересованы в финансировании предприятий, которыми они увлечены».

Плюсы и минусы краудфандинга

Плюсы

Краудфандинг акций — это жизнеспособный вариант для стартапов, которые хотят найти инвесторов и дополнительные стимулы для финансирования своей идеи. Если вы изо всех сил пытаетесь донести свою ценность до венчурных капиталистов, но у вас меньше проблем с объяснением ее коллегам или потенциальным клиентам, краудфандинг акций предоставляет разумную альтернативу.

Хотя вам решать, как привлечь инвесторов, которые верят в вашу идею, каждый год с помощью краудфандинга собирается все больше и больше денег. Одним из основных преимуществ этого вида финансирования является быстрый доступ к капиталу. Если у вас есть идея, за которой стоит пар, можно собрать миллионы, не проходя трудный процесс привлечения венчурного капитала.

Предоставление инвесторам доли в вашем бизнесе также может способствовать развитию жизненно важных партнерских отношений, которые могут помочь вашему бизнесу добиться успеха. Создание компании — это напряженный опыт, и привлечение инвесторов, которые понимают и поддерживают ваш бизнес, может стать хорошим способом укрепить прочные связи, которые принесут вам пользу в дальнейшем.

Минусы

Хотя для некоторых инвестирование в акционерный капитал является ценным вариантом финансирования, оно подходит не для каждой компании. Согласно отчету, опубликованному Startups.com, средний показатель успеха краудфандинговой кампании составляет 50%. Таким образом, хотя это работает для некоторых предприятий, все еще существует высокий уровень отказов.

Несмотря на то, что это альтернатива традиционному финансированию стартапов, вам все равно нужно самостоятельно набрать обороты и убедить потенциальных инвесторов в том, что у вас есть надежный план достижения успеха. Более того, хотя привлечение новых стейкхолдеров в вашу компанию может помочь, это также может привести к проблемам. Не каждый инвестор является великим бизнес-лидером. То, что у кого-то есть деньги, чтобы инвестировать в ваш бизнес, и ему нравится ваша идея, не означает, что он знает, что хорошо для вашей компании. Хотя вы всегда должны прислушиваться к советам и конструктивной критике, наделение неправильных людей слишком большой властью над принятием решений может иметь катастрофические последствия для вашего стартапа.

Если вы пойдете по этому пути, очень важно тщательно проверить инвесторов, с которыми вы имеете дело. В противном случае вы можете столкнуться с проблемами в дальнейшем.

Краудфандинг акций дает основателям стартапов еще один вариант финансирования для своих компаний. Однако это не идеальная модель для каждого бизнеса. Если вы думаете о привлечении капитала с помощью этого метода, вам следует подумать стратегически, прежде чем раздавать акции своей компании.